Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

СОДЕРЖАНИЕ

 

Введение 3

ГЛАВА 1.     Теоретические основы анализа финансовых результатов деятельности предприятия

1.1.  Задачи анализа финансовых результатов деятельности предприятия 5

1.2.  Прибыль как отражение эффективности деятельности предприятия 11

1.3.  Методика расчета показателей рентабельности_ 17

ГЛАВА 2.     Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

2.1.  Характеристика деятельности  предприятия 26

2.2._ Анализ финансового состояния предприятия 43

2.3.  Анализ финансовых результатов  и рентабельности деятельности_ 55

ГЛАВА 3.     Совершенствование деятельности предприятия и улучшение финансовых результатов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

3.1.  Пути улучшения финансовых результатов деятельности                               предприятия 61

3.2.  Расчет уровня безубыточности деятельности_ 76

3.3.  Оценка экономической эффективности мероприятий по улучшению финансовых результатов 83

Заключение 95

Список литературы_ 98

Приложения 101

 


Введение

Различные стороны производственной и финансовой деятельности предприятия получают законченную денежную оценку в системе показателей финансовых результатов.

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими среди них являются показатели прибыли.

Рост прибыли создает базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения социальных и материальных проблем трудовых коллективов. За счет прибыли выполняется также часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями. Таким образом, показатели прибыли становятся важнейшими для оценки производственной и финансовой деятельности предприятий.

Исходным моментом в расчетах показателей прибыли является оборот предприятия по реализации продукции. Выручка от реализации продукции характеризует завершение оборота средств. Изменение в объеме реализации продукции оказывает наиболее существенное влияние на финансовые результаты деятельности предприятия.

Особое место в контроле над показателями финансовых результатов занимает финансовый анализ. Он применяется для изучения экономических процессов на предприятии, позволяет выявить слабые места, возможные проблемы и является основой принятий управленческих решений.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия служит основой для разработки наиболее рациональных способов использования ресурсов, выбрать оптимальную структуру капитала предприятия. Также анализ финансовых результатов может выступать как основа прогнозирования тех или иных показателей деятельности предприятия и в частности финансовой деятельности.

Финансовый анализ дает возможность контроля за правильностью движения денежных средств, строить оптимальные денежные потоки организации, а также контролировать соблюдение норм расходования основных финансовых ресурсов.

Информационной базой проведение анализа финансовых результатов является финансовая бухгалтерская отчетность предприятия.

Результаты финансового анализа используются различными  пользователями. Это могут быть как руководители и менеджеры предприятия так различные заинтересованные в получении информации о предприятии внешние пользователи, такие как банки, кредиторы, поставщики и т.д.

Целью работы является проведение анализа финансовых результатов деятельности предприятия и разработка рекомендаций по повышению эффективности деятельности предприятия.

Исходя из цели в работе поставлены следующие задачи:

  • Изучить теоретические основы анализа финансовых результатов деятельности предприятия
  • Провести анализ реально действующего предприятия;
  • Разработать рекомендации по повышению эффективности деятельности предприятия и улучшению его финансовых результатов.

Объектом исследования в дипломной работе выступает предприятие ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

 


Глава 1.  Теоретические основы анализа финансовых результатов    деятельности предприятия     

 

1.1.    Задачи анализа финансовых результатов деятельности предприятия

 

Финансовым результатом деятельности коммерческой организации может быть или прибыль или напротив - убыток. Прибыль — это показатель эффективности работы фирмы.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности.

Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние.

Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и  рентабельности – одна из основных задач в сфере бизнеса.

 Большое значение в процессе управления финансовыми результатами отводится экономическому анализу.

Чтобы разработать план по прибыли, определить ее прогнозную величину необходимо проанализировать за счет чего она формируется, а также изучить на что она распределяется и используется. Этот анализ очень важен, т.к. в росте прибыли заинтересованы практически все. Рост прибыли является основой для роста возможностей дальнейшего роста и развития предприятия, позволяет увеличить доход учредителей, улучшает финансовые результаты деятельности предприятия.

Финансовые результаты деятельности организации выражаются в конкретных показателях, таких как выручка, затраты, прибыль, рентабельность. Т.е. одни показатели являются абсолютными, а другие относительными.

Различных пользователей информации интересуют различные показатели – это создает трудности при выборе перечня показателей для анализа реального финансового положения предприятия.

Руководство предприятия в основном интересует непосредственно объем прибыли и ее состав, а также из-за чего она меняется в ту или иную сторону.

А различные контролирующие органы, например налоговую инспекцию, интересует достоверная информация о составе прибыли. Это моет быть прибыль от реализации продукции, а может быть от реализации имущества предприятия.[1]

Анализ каждого слагаемого прибыли предприятия имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам выбрать значимые направления активизации деятельности предприятия.

 Другим участникам рыночных отношений анализ прибыли позволяет выработать необходимую стратегию поведения, направленную на минимизацию потерь и финансового риска от вложений в данное предприятие.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает в качестве обязательных элементов исследование:

  • изменений каждого показателя за текущий анализируемый период;
  • структуры соответствующих показателей и их изменений;
  • динамики изменений показателей финансовых результатов за ряд отчетных периодов (хотя бы в самом обобщенном виде).[2]

      Основные задачи анализа финансовых результатов изображены на рис. 1.1:

 

Рисунок 1.1  Состав задач анализа финансовых результатов

  • Для реализации данных задач необходимо:
  • Оценивать плановые финансовые показатели и изучать их динамику
  • Изучать влияние различных факторов на прибыль
  • Изучать состав прочих доходов и расходов предприятия
  • Следить за факторами оказывающими прямое воздействие на рентабельность деятельности предприятия
  • Находить пути снижения затрат и повышения рентабельности деятельности предприятия и улучшения его финансовых результатов.[3]

Анализ финансовых результатов осуществляется путем их сопоставления с базисными значениями, а также путем изучения динамики показателей за несколько лет.

В качестве базис­ных показателей обычно используют нормативные или плановые показатели.

Рассмотрим информационную базу анализа эффективности деятельности предприятия.

Как отмечалось ранее, главная задача анализа – оценка результатов хозяйственной деятельности, выявление факторов, обусловивших успехи и неудачи в анализируемом периоде, а также планирование и прогнозирование деятельности предприятия на будущее. Она решается с помощью не только стоимостных данных бухгалтерского учета, но и данных оперативного и статического учета в различных единицах измерения. Таким образом, основным содержанием анализа является глубокое и всестороннее изучение экономической информации о функционировании анализируемого субъекта хозяйствования с целью принятия оптимальных управленческих решений по обеспечению выполнения производственных программ предприятия, оценка уровня их выполнения, выявления слабых мест и внутрихозяйственных резервов.

Результативность управления предприятием в значительной степени определяется уровнем его организации и качеством информационного обеспечения.

В условиях перехода к рыночной экономике известная формула «время – деньги» дополняется аналогичной формулой «информация – деньги». Система информационного обеспечения (информационная система) анализа представляет собой процесс целенаправленного подбора соответствующих информационных показателей, необходимых для осуществления анализа и подготовки эффективных управленческих решений по всем аспектам деятельности.

Состав, содержание и качество информации, которая привлекается к анализу, имеют определяющую роль в обеспечении действенности как анализа прибыли и рентабельности, так и АХД в целом. Ведущая роль в информационном обеспечении анализа принадлежит всецело бухгалтерскому учету и отчетности, где наиболее полно отражаются хозяйственные явления, процессы, их результаты. Своевременный и полный анализ данных, которые имеются в учетных документах (первичных и сводных) и отчетности, обеспечивает принятие необходимых мер, направленных на улучшение выполнения планов, достижение лучших результатов хозяйствования. Одно из основных достоинств бухгалтерской отчетности как средство коммуникации – ее аналитические возможности.

 Представление об эффективности работы любого предприятия дает финансовая отчетность. Финансовая отчетность — это совокупность форм отчетности, составленных на основе данных бухгалтерского (финансового) учета. Финансовая отчетность позволяет оценить имущественное состояние, финансовую устойчивость и платежеспособность фирмы и другие результаты, необходимые для обоснования мно­гих решений (например, целесообразность предоставления или продления кредита, надежность деловых связей). Финансовая от­четность должна удовлетворять требованиям внешних и внутрен­них пользователей.

По данным отчетности определяют потребности в финансо­вых ресурсах; оценивают эффективность структуры капитала; прогнозируют финансовые результаты деятельности предприятия, а также решают другие задачи, связанные с управлением финансо­выми ресурсами и финансовой деятельностью. Последнее касает­ся, прежде всего, финансовых фирм, занимающихся выпуском и размещением ценных бумаг.

Все российские предприятия, независимо от форм собственности, пред­ставляют:

  • «Баланс предприятия» (ф. № 1);
  • «Отчет о прибылях и убытках» (Ф. № 2);
  • «Справку к отчету о финансовых результатах и их использо­вании»;
  • «Приложение к балансу предприятия» (ф. № 5).

«Баланс предприятия» содержит информацию для оценки имущественного и финансового состояния фирмы. По балансу определяют конечный финансовый результат деятельности фирмы (прибыль или убыток). Данные баланса служат базой для оперативного финансового планирования; используются для контроля за движением денеж­ных потоков; они необходимы налоговым органам, кредитным учреждениям, органам государственного управления.

Для проведения внешнего анализа прибыли и рентабельности Отчет о прибылях и убытках (ф.2) является единственным источником информации.

В Отчете о прибылях и убытках в организациях Российской федерации формируются данные о доходах, расходах по обычным видам деятельности, результаты от прочих доходов и расходов, величине чистой прибыли, финансовых результатах, которые представляются в сумме нарастающим итогом с начала года. Разграничение между статьями доходов и расходов  и их различные комбинации также дают возможность показать результаты работы субъекта. Эти разделы включают в себя разные статьи. Например, отчет о результатах финансово-хозяйственной деятельности может показать валовой доход, доход от обычной деятельности, до и после налогообложения и чистый доход.

В сочетании с балансом «Отчет о прибылях и убытках» позволяет рассчитать и проанализировать по­казатели рентабельности фирмы.

В приложениях к балансу приводятся следующие данные: дви­жение фондов; движение заемных средств; дебиторская и креди­торская задолженность; состав нематериальных активов; наличие и движение основных средств; финансовые вложения; социаль­ные показатели; движение средств финансирования капитальных вложений и других финансовых вложений.

 

1.2.    Прибыль как отражение эффективности деятельности предприятия

 

Прибыль в экономической литературе рассматривается с различных точек зрения. Как результативный (оценочный) показатель она характеризует эффективность деятельности предприятия. Успех предпринимательской деятельности является экономическим показателем роста предприятия. Как количественный показатель она представляет собой разность между валовыми доходами и расходами (издержками производства и обращения) предприятия.[4]

Прибыль позволяет удовлетворять экономические интересы государства, предприятия, работников и собственников. Объектом экономических интересов государства служит та часть прибыли, которую предприятие уплачивает в виде налога на прибыль и которую общество использует для развития экономики страны. Экономические интересы предприятия удовлетворяются за счет чистой прибыли (прибыли после уплаты налогов). За счет этой прибыли предприятие решает производственные и социальные задачи своего развития. Экономические интересы работников связаны с материальным стимулированием и социальными выплатами, источником которых является чистая прибыль предприятия. Собственники также заинтересованы в увеличении прибыли предприятия, так как увеличиваются дивиденды, обеспечивается рост их капитала.

Значение прибыли для предприятия заключается в следующем:

  • прибыль выступает источником финансовых ресурсов;
  • прибыль служит источником образования фондов предприятия (накопления, потребления, развития и др.) и выступает фондообразующим показателем, так как от ее величины зависит размер фондов предприятия;
  • прибыль — источник материального стимулирования трудового коллектива;
  • прибыль выступает источником образования имущества, капитала;
  • прибыль является источником трудовых и социальных льгот для работников предприятия.

Можно выделить две основные функции, которые выполняет прибыль предприятия: оценочную и стимулирующую. Оценочная функция учитывает эффективность использования ресурсов предприятия, успех или неудачу в бизнесе, рост или снижение объемов деятельности. Стимулирующая функция связана с тем, что прибыль является источником экономического стимулирования деятельности предприятия и его работников.

Источники образования прибыли в рыночной экономике многочисленны, они связаны между собой и выделить чистое их содержание сложно.

В большинстве случаев получение прибыли — результат реализации товара и услуги, основанной на привлечении, прежде всего труда и капитала. Кроме того, источниками образования прибыли являются предпринимательская способность, внедрение различных инноваций, достижение оптимальных объемов деятельности, способность к риску, стечение благоприятных обстоятельств.

Доказано, что прибыль предприятия возрастает при экономии постоянных издержек (эффект производственного или операционного рычага), а также прибыль растет до тех пор, пока процентная ставка по банковским кредитам будет ниже рентабельности вложенного капитала (эффект финансового рычага).

Прибыль тесно связана с жизненным циклом предприятия. Оценка жизненных циклов фирмы с позиции прибыльности показывает, что она должна за период с "рождения" до "зрелости" обеспечить достижение максимальной прибыли, на стадии "выживания" обеспечить поиск новшеств, способствующих омолаживанию предприятия.

С бухгалтерской точки зрения прибыль состоит из двух составляющих. Первая — это прибыль от основной и других видов деятельности, вторая — потенциальная прибыль (доход от владения ценными бумагами). Разновидностью потенциального дохода выступает чрезвычайный доход, который складывается из дохода от реализации активов и использования сумм от ускоренной амортизации.

В зависимости от метода исчисления в экономической теории и практике различают следующие виды прибыли: экономическую, бухгалтерскую, реальную, номинальную, нормальную (удовлетворительную), максимальную, недополученную, чистую, облагаемую и не облагаемую налогом и др.

Экономическая прибыль — разность между валовыми доходами и экономическими (явными и неявными) издержками.

Бухгалтерская прибыль тождественна балансовой прибыли и прибыли от реализации продукции, товаров, работ, услуг.

Предприятия могут иметь прибыль или убыток от реализации основных фондов, продажи прочих активов.

Балансовую прибыль определяют следующим образом: к прибыли от реализации прибавляются проценты к получению, вычитаются проценты к уплате, прибавляются доходы от участия в других организациях, прибавляется сальдо прочих доходов и расходов.[5]

В зарубежной практике исчисляют чистую балансовую прибыль. Она представляет собой прибыль после вычета налогов, но до ее распределения на дивиденды и отчисления в резервные фонды.

Чистая прибыль — это разность между балансовой прибылью и налогами, уплачиваемыми предприятием из балансовой прибыли (на недвижимость, прибыль, доходы), экономическими санкциями и отчислениями. Чистую прибыль предприятие распределяет и использует самостоятельно.

На рис. 1.2 показано формирование балансовой и чистой прибыли предприятия.

Облагаемая налогом прибыль — прибыль, подлежащая налогообложению по установленной ставке. Она рассчитывается исходя из балансовой прибыли. При этом облагаемая налогом прибыль уменьшается на прибыль, полученную от дивидендов и приравненных к ним доходов, облагаемых налогом на доход.

Прибыль от дивидендов и приравненных к ним доходов определяется как разность между полученными дивидендами и приравненными к ним доходами и налогом на доходы. Облагаемая налогом прибыль также уменьшается на сумму исчисленного налога, на недвижимость за основные фонды.

Рисунок 1.2 Формирование балансовой и чистой прибыли

 

 

Кроме того, налогооблагаемая прибыль уменьшается на прибыль, фактически использованную на мероприятия по ликвидации последствий катастрофы на Чернобыльской АЭС; прибыль, фактически использованную на проведение природоохранных и противопожарных мероприятий, научно-исследовательских работ; суммы прибыли, направленные на финансирование капитальных вложений производственного и непроизводственного назначения (в том числе эксплуатационного строительства), а также на погашение кредитов банков, полученных и использованных на эти цели. Общая сумма льготируемой прибыли, используемая на вышеперечисленные мероприятия, не может превышать 50 % балансовой прибыли. Государство через налоговое законодательство предусматривает и другие льготы по налогообложению.

Номинальная прибыль характеризует фактически полученный ее размер.

Реальная прибыль — это номинальная прибыль, скорректированная с учетом инфляции.

Минимальной считается такая прибыль, которая после уплаты налогов обеспечивает предприятию минимальный уровень рентабельности на вложенный капитал, равный среднему проценту ставки банков по депозитам, сложившийся за исследуемый период:

где К—вложенный капитал;

УРМИН — минимальный уровень рентабельности, %;

Сн — удельный вес налогов в балансовой прибыли, %.[6]

Под нормальной прибылью понимается минимальное вознаграждение предпринимателя, удерживающее его в выбранной им сфере деятельности. Если получаемая прибыль меньше нормальной, то капитал и предприниматель устремляются в другую сферу.

Бегство капиталов из низкорентабельной отрасли в дальнейшем приведет к росту ее прибыльности, если спрос на данные товары и услуги постоянен, и тогда самый меньший по массе капитал может получить нормальную прибыль. Если же предприниматель в данной отрасли деятельности получает более высокую, чем нормальная, прибыль, то в эту отрасль устремляется дополнительный капитал из других отраслей и тем самым уровень прибыли снизится до нормального.

Недополученная прибыль — прибыль, которую могло бы получить предприятие при более выгодном использовании ресурсов.

В зарубежной практике применяется для определения прибыли показатель "поток наличности", который определяется путем прибавления к чистой прибыли амортизационных отчислений.

Экономический эффект деятельности хозяйствующего субъекта выражается абсолютным показателем прибыли.  Экономическая эффективность работы организации характеризуется относительными показателями — системой показателей рентабельности, или прибыльности (доходности) организации.

В.В. Ковалев[7] подразумевает под оценкой эффективности текущей деятельности деловую активность, как совокупность трех составляющих: оценка степени выполнения плана по основным показателям и анализ отклонений; оценка и обеспечение приемлемых темпов наращивания объемов финансово-хозяйственной деятельности; оценка уровня эффективности использования финансовых ресурсов коммерческой организации; так же сюда входит анализ прибыли и рентабельности. А сам термин "эффективность" В.В. Ковалевым определен как "относительный показатель, соизмеряющий полученный эффект с затратами или ресурсами, использованными для достижения эффекта". Под эффектом понимается абсолютный результативный показатель, а для предприятия этим показателем является прибыль. В переводной литературе термин "эффективность" определяется показателями величины совокупных активов, доходностью нетто-активов и доходностью инвестированного капитала.

1.3.    Методика расчета показателей рентабельности

 

Эффективность – совокупность показателей, с помощью которых можно оценить насколько правильно и четко обеспечивается соотношение между результатами и затратами. Чем больше разница между результатами и затратами, тем эффективнее используются ресурсы и производственные мощности.

Экономическая эффективность деятельности предприятия характеризуется экономическим результатом – прибылью.

Конечный экономический результат деятельности предприятия может выражаться в двух измерениях[8]:

  • абсолютном, величинами прибыли в различных ее состояниях,
  • относительном, показателями нормы прибыли или рентабельности, в общем случае как отношение прибыли к абсолютной величине фактора, ее порождающего, - активам, обороту, выручке, издержкам, капиталу.

Прежде всего, это связано с тем, что для получения более объективной оценки эффективности работы промышленного предприятия недостаточно использовать только показатель прибыли. Например, два предприятия получают одинаковую прибыль, но имеют различную стоимость производственных фондов, т.е. сумму основного капитала и оборотных средств. Более эффективно работает то предприятие, у которого стоимость производственных фондов меньше. Таким образом, для оценки эффективности работы предприятия необходимо сопоставить прибыль и производственные фонды, с помощью которых она создана. Это и есть рентабельность.

Именно поэтому при оценки экономической целесообразности функционирования предприятия и уровня его прибыли наибольший интерес представляет доходность, выраженная рентабельностью, поскольку объективное сравнение многокритериальных объектов возможно лишь по относительным параметрам. Для простоты изложения в последующих, рассуждениях под доходностью будем понимать ее относительную оценку, выраженную в процентах.

Доходность предприятия как фактор его ценности имеет огромную практическую значимость. На основе показателей доходности принимаются решения о вложении денежных средств, делаются оценки эффективности капитальных вложений. Доходность - ориентир при выборе варианта привлечения капитала, при оценке деятельности высшего менеджмента предприятия и в ряде других случаев.

Следовательно, рентабельность - это доходность, прибыльность предприятия, показатель экономической эффективности производства промышленного предприятия, который отражает конечные результаты хозяйственной деятельности.

Учитывая вышеизложенное, скажем, что по нашему мнению, показателями, отражающими эффективность деятельности организации, являются фондоотдача, деловая активность, определяемая оборачиваемостью и рентабельность.

Рассмотрим основные определения рентабельности:

Рентабельность относительный    показатель    экономической    эффективности деятельности организации, отражающей ее прибыльность (доходность).

Рентабельность активов — отношение прибыли до налогообложения к среднегодовой стоимости активов, или норма прибыли.

Рентабельность собственного капитала отношение чистой прибыли организации к собственному капиталу компании, отражает доходность собственника на вложенный капитал.

Рентабельность продаж по прибыли от реализации — отношение прибыли от  реализации к выручке от реализации продукции, отражает долю прибыли (маржу) в цене продукции

Показатели рентабельности измеряют прибыльность организации с различных позиций в соответствии с интересами участников функционирования бизнеса. В зарубежной и отечественной литературе рассматривается широкий спектр показателей рентабельности, способ расчета которых различается в зависимости от поставленных аналитических и управленческих задач (таблица 1.1.).

 

Таблица 1.1

Основные варианты расчета показателей рентабельности[9]

 

Показатели Vij по отношению к которым рассчитывается рентабельность

Показатели прибыли

Прибыль от продаж

Прибыль до уплаты  процентов и налогов (экономическая прибыль)

Прибыль до уплаты налога

Прибыль после уплаты налога (чистая прибыль)

Активы

 

 

 

 

Оборотные активы

 

 

 

 

Внеоборотные активы

 

 

 

 

Перманентный капитал

 

 

 

 

Собственный капитал

 

 

 

 

Основные производственные фонды

 

 

 

 

Производственные фонды (основные и оборотные)

 

 

 

 

Выручка от реализации продукции, работ, услуг

 

 

 

 

Полные затраты на производство и реализацию продукции

 

 

 

 

 

Примечание. Затемненные ячейки означают применяемые в теории и практике способы расчета показателей рентабельности.

Учитывая вышеизложенное, скажем, что по нашему мнению, показателями, отражающими эффективность деятельности организации, являются рентабельность и деловая активность, определяемая оборачиваемостью.

Показатели рентабельности  измеряют прибыльность с  разных  позиций.

В качестве числителя может выступать:

  • прибыль от продажи продукции;
  • прибыль до налогообложения;
  • прибыль до уплаты процентов и налогов (экономическая прибыль);
  • чистая прибыль.

В качестве знаменателя могут выступать:

  • активы (или капитал) организации;
  • собственный капитал;
  • перманентный капитал (сумма собственного капитала и долгосрочных заемных средств);
  • текущие активы:
  • основные производственные средства;
  • производственные средства (сумма основных производственных средств и производственных оборотных фондов);
  • выручка от реализации продукции;
  • себестоимость проданной продукции.[10]

 

Общая формула расчета рентабельности:

 

Использование такого обширного состава показателей и их сочетаний для расчета рентабельности в практической и аналитической работе является, с одной стороны, следствием сложности финансово-хозяйственной деятельности, а с другой стороны затрудняет адекватную интерпретацию полученных результатов.

На  практике выделилась следующая группа показателей рентабельности, рассчитываемых на базе финансовой отчетности:

  • рентабельность всего капитала (совокупных активов) по бухгалтерской прибыли (прибыли до налогообложения) — равна отношению прибыли до налогообложения к среднегодовой стоимости активов;
  • общая рентабельность собственного капитала по бухгалтерской прибыли (прибыли до налогообложения) — равна отношению прибыли до налогообложения к среднегодовой стоимости собственного капитала;
  • рентабельность продаж по чистой прибыли — равна отношению чистой прибыли к выручке от реализации продукции;
  • рентабельность продаж по прибыли от реализации — равна отношению прибыли от реализации к выручке от реализации продукции;
  • рентабельность собственного капитала по чистой прибыли — равна отношению чистой прибыли к среднегодовой стоимости собственного капитала.

Рассмотренные показатели рентабельности при необходимости могут быть рассчитаны на начало или конец отчетного периода. В таких случаях в знаменателе дроби показываются показатели соответственно на начало или конец периода.

В зарубежной литературе (а в последнее время и отечественной) используются показатели рентабельности, рассчитанные иными способами и используемые для решения специальных задач. К ним, в частности, относится так называемый коэффициент валовой   прибыльности,   определяемый  отношением   валовой   прибыли   или маржинального дохода (превышение объема реализованной продукции над переменными затратами) к объему реализованной продукции. Этот показатель используется при анализе безубыточности.

При оценке эффективности и принятии долгосрочных инвестиционных решений используется  показатель   рентабельности,   рассчитанный   на  основе чистого притока денежных средств  (cash  flow).[11]

Разложение прибыли организации и его совокупного капитала на отдельные различные составляющие (или их сочетания) и определение соотношения между корреспондирующими показателями прибыли и капитала отражают частную рентабельность отдельных видов производственной, инвестиционной и финансовой деятельности организации, различных ресурсов и источников их финансирования.

Как было показано, типичной ситуацией в практике отечественных компаний является наличие большого количества расчетных показателей рентабельности в сочетании с весьма скромными выводами о причинах экономических затруднений организации или, наоборот, о его резервах и преимуществах. Это определяет неадекватность  управленческой  информации,  ограниченность  использования результатов обширных расчетов для принятия решений.

В то же время принятие управленческих решений должно быть основано на использовании   небольшого   числа   ключевых   параметров   (относительных финансово-экономических индикаторов), которые характеризуют основные блоки деятельности организации в текущем разрезе и ожидаемой перспективе.

Эффективность управленческих решений, принимаемых на основе использования показателей рентабельности, может быть достигнута при соблюдении ряда условий:

  • правильный выбор объекта управления и четкая постановка цели решаемой задачи;
  • обоснование метода расчета анализируемых показателей;
  • выявление количественной и качественной оценки взаимосвязи между факторами, определяющими уровень рассматриваемых параметров;
  • экономическая интерпретация полученных результатов, сравнение их в динамике с аналогичными показателями других компаний, реднеотраслевым уровнем, принятыми «безопасными» нормами;
  • формулировка выводов с выделением сильных и слабых сторон, зон риска и благополучия, выделение и ранжирование факторов, создающих возможность достижения поставленной цели;
  • принятие решения на основе использования полученных выводов и воздействия на уровень рентабельности через управляющие факторы.

Если принять во внимание, что целью управления является прибыть организации в целом, то в качестве финансово-экономических индикаторов необходимо и достаточно использовать следующие показатели рентабельности

Таблица 1.2

Алгоритмы расчета показателей рентабельности[12]

Показатель

Экономическое содержание

Формула расчета

Алгоритм расчета по данным финансовой отчетности

1. Рентабельность производства

Отражает       способность организации контролиро­вать   уровень   затрат,   а также эффективность по­литики ценообразования

Прибыль от  продаж / Себестоимость   продан­ных товаров * 100%

(Стр.   050  ф.№2/ Стр. 020 ф. №2)*100%

2. Рентабельность продаж

Характеризует    процесс окупаемости затрат

Прибыль   от   продаж   / Выручка (нетто) от реа­лизации продукции*100%

(Стр.   050  ф.№2/ Стр. 010 ф. №2)*100%

3. Рентабельность активов

Характеризует величину прибыли, которую получает компания на единицу стоимости капита­ла (всех видов ресурсов организации в денежном выражении,   независимо от   источников   их фи­нансирования)

Прибыль   до   налогооб­ложения / Средняя величина активов*100%

Стр.   140   ф.   №   2   / 0,5 * (Стр. 300 ф. № 1 на н.г. + Стр.   300   ф.   №1 на к.г. )* 100%

4. Рентабельность собственного капитала

Самый важный показа­тель для собственников компании,   который   во многом          определяет стоимость компании на рынке   и   характеризует величину прибыли, которую  получает  фирма на   единицу   стоимости собственного капитала

Чистая прибыль отчет­ного периода / Средняя величина    собственного капитала*100%

Стр.   190   ф.   №   2   / 0,5*(Стр.     (490 + 640 +  650) ф. № 1 на н.г. +  Стр. (490 + 640 + + 650) ф. №  1 на к.г.)*100%

 

Наиболее  общим показателем в группе индикаторов рентабельности капитала является рентабельность активов. Этот показатель называют также нормой прибыли. Уровень и динамика показателя рентабельности активов являются главным объектом внимания менеджеров компании, поскольку рентабельность совокупного капитала аккумулирует в себе структуру и движение всех видов производственных и финансовых ресурсов организации, издержек производства и обращения, размеры, структуру и соответствие рыночному спросу выпускаемой продукции или выполняемых работ (услуг).  Показатель рентабельности активов отражает достигнутый в компании баланс экономических интересов внутренних и внешних участников бизнеса. Использование для расчета рентабельности активов чистой прибыли представляется неадекватным, так как активы должны генерировать прибыль, достаточную не только для решения внутренних  задач, но и для выполнения обязательств организации перед государством.

В то же время показатель рентабельности активов, рассчитанный на основе чистой прибыли,  может быть использован дополнительно к основному для оценки такого важного аспекта управленческой деятельности, как налоговая политика (налоговое планирование).

Показатель  рентабельности собственного капитала важен для собственников (акционеров) компании, которые вкладывают в бизнес свои средства с целью получения прибыли на вложенный капитал.

Рентабельность собственного капитала сравнивается с возможностями получения дохода от вложения этих средств в альтернативные варианты деятельности, включая вложения в финансовые активы. В странах с развитой рыночной экономикой этот показатель ­служит важным критерием при оценке (котировке) акций на бирже.

Рассмотренные выше показатели рентабельности характеризуют вполне определенные аспекты деятельности организации, в то же время они взаимосвязаны между собой, что отражает объективные связи между различными сторонами производственно-финансовых и управленческих процессов. Сбалансированность, а значит, и обоснованность управленческих решений во многом зависят от степени и метода учета таких взаимосвязей. Конструирование и использование моделей, отражающих взаимосвязи, существенно повышает уровень менеджмента в отдельных сферах производственно-финансовой деятельности и в целом компании.


ГЛАВА 2.     Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

2.1.    Характеристика деятельности  предприятия

 

2.1.1    Описание предприятия и его организационной структуры

 

Общество с ограниченной ответственностью "Систем Сенсор Фаир Детекторс", создано в соответствии с Гражданским Кодексом Российской Федерации, Федеральным Законом "Об Обществах с ограниченной ответственностью" и и Федеральным Законом "Об иностранных инвестициях в Российской Федерации".

Место нахождения ООО "Систем Сенсор Фаир Детекторс" определяется местом размещения его исполнительного органа - Генерального директора по адресу: Российская Федерация, 109033, г.Москва, ул.Волочаевская, д.40, стр.2 (основание -договор аренды).

Почтовый адрес Общества: Российская Федерация, 109033, г.Москва, ул.Волочаевская, д.40, стр.2.

Документы и органы управления находятся по адресу места нахождения Общества.

Общество имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

Общество имеет гражданские права и несет гражданские обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных действующим законодательством Российской Федерации и не противоречащих предмету и целям деятельности.

Общество обязано хранить документы, предусмотренные действующим законодательством, по месту нахождения своего исполнительного органа. В целях реализации государственной, социальной, экономической и налоговой политики несет ответственность за сохранность документов (управленческих, финансово-хозяйственных, по личному составу и др.), обеспечивает передачу на государственное хранение документов, имеющих научно-историческое значение, в центральные архивы, хранит и использует в установленном порядке документы по личному составу.

Общество выполняет государственные мероприятия по мобилизационной подготовке в соответствии с действующим законодательством и нормативными актами правительства г.Москвы.

Общество считается созданным как юридическое лицо с момента его государственной регистрации в порядке и соответствии с действующим законодательством Российской Федерации.

Общество создается без ограничения срока.

Общество вправе в установленном действующим законодательством порядке открывать банковские счета на территории Российской Федерации и за ее пределами.

Общество имеет круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на место нахождения Общества.

Предметом деятельности ООО "Систем Сенсор Фаир Детекторс"  является финансовая и производственно-хозяйственная деятельность, направленная на удовлетворение общественных потребностей в продукции производственно-технического назначения и товаров народного потребления, выполнение иных работ и оказание услуг.

Целью деятельности ООО "Систем Сенсор Фаир Детекторс"  является извлечение прибыли.

В соответствии с предметом деятельности Общества основным видом деятельности является производство, проведение испытаний, поставка пожарной техники и огнетушащих средств:

  • пожарные машины;
  • пожарное оборудование и спасательные пожарные средства;
  • установки пожаротушения и пожарной сигнализации;
  • огнетушители;
  • испытание и зарядка всех видов огнетушителей;
  • средства индивидуальной защиты пожарных, ручной пожарный инструмент и пожарный инвентарь;
  • все виды огнетушащих средств;
  • разрабатываемые виды пожарной техники и огнетушащих средств;
  • техника, переоборудованная для целей пожаротушения.

Общество вправе осуществлять иные виды деятельности, не запрещенные действующим законодательством Российской Федерации, направленные на достижение уставных целей.

Общество несет ответственность по своим обязательствам всем принадлежащем ему имуществом. Общество не отвечает по обязательствам своих участников.

Российская Федерация, субъекты Российской Федерации и муниципальные образования не несут ответственности по обязательствам Общества, равно как и Общество не несет ответственности по обязательствам Российской Федерации, субъектов Российской Федерации и муниципальных образований.

Учредителем Общества является: Акционерное Общество «ПИТТВЭЙ ТЕКНОЛОДЖИКА С.П.А.» являющееся юридическим лицом по законодательству Республики Италия, зарегистрированное Палатой торговли, промышленности, сельского хозяйства и ремесленного производства г.Триест 19.02.96 г., регистрационный № 10331 Суда г.Триест, находящееся по адресу: 34147 ИТАЛИЯ, г.Триест (ТС) Виа Кабото, дом 19/3, расчетный счет в отделении банка "UniCredito Italiano" в г.Триест (Италия).

Организационно-управленческая структура предприятия представлена на рисунке.

 

Рисунок 2.1Организационная структура управления ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

Предприятие имеет достаточно развернутую управленческую структуру.

Управление деятельностью ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» осуществляется Советом директоров, чьи полномочия переданы Генеральному директору и аппаратом управления, состоящими из линейного и функционального персонала.

Управление ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» осуществляется  Генеральным директором и подчиненным ему аппаратом – администрацией, находящейся в офисе компании. Директор является лицом, уполномоченным на основе единоначалия организовать всю работу  ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», без доверенности действовать от его имени, представлять ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» во всех организациях, распоряжаться его имуществом и средствами, заключать договоры, выдавать доверенности, открывать в банке счета предприятия.

Генеральный директор осуществляет руководство  через директоров по различным направлениям деятельности и начальников отделов.

Зам. Директора по продажам контролирует систему сбыта продукции.

Зам. Директора по маркетингу развития занимается изучением технических новинок в области производства противопожарного оборудования, изучает перспективные направления деятельности. В его подчинении работают маркетологи.

Зам. Директора по финансам отвечает за организацию финансовой деятельности предприятия. В его подчинении находится главный бухгалтер предприятия. Главный бухгалтер возглавляет работу бухгалтерии. Отвечает за организацию бухгалтерского учета не предприятии и своевременную сдачу налоговой отчетности. Бухгалтерия осуществляет бухучет хозяйственной деятельности, контроль за правильным расходованием материальных ценностей и денежных средств.

Зам директора по производству и снабжению руководит основной производственной деятельностью и отвечает за бесперебойное снабжение производственной деятельности всем необходимым. В его подчинении находятся Управляющий производством, который несет ответственность за организацию производства, соблюдение необходимых технологий и Начальник отдела снабжения.

Начальник отдела снабжения занимается соответственно закупкой всего необходимого для организации основной деятельности.

Функции отделов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»:

Отдел продаж занимается непосредственно реализацией противопожарного оборудования, заключением договоров с реальными и потенциальными клиентами.

Отдел НИОКР занимается разработкой новых технологий производственной деятельности, изучением новинок в области производства противопожарного оборудования.

Отдел маркетинга проводит маркетинговые исследования рынка противопожарного оборудования, исследует и прогнозирует развитие ситуации на этом рынке.

Финансовый отдел представлен бухгалтерией и занимается расчетами по различным операциям. Бухгалтерия осуществляет бухучет хозяйственной деятельности, контроль за правильным расходованием материальных ценностей и денежных средств. В бухгалтерии также работают четыре сотрудника.

Кредитные отношения банка с предприятиями оформляются кредитными договорами. Их цель — повышение эффективности использования кредитных ресурсов и усиление воздействия кредитного механизма на конечные результаты работы предприятий. Но учитывая тот момент, что проценты за пользование кредитом банка достаточно высокие ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» предпочитает организовывать всю деятельность в основном за счет собственных средств.

Зам. директора  по персоналу отвечает за все типичные для это службы: набор персонала, отбор персонала, найм, адаптация, проведение аттестаций, тренингов, высвобождение сотрудников.

Также на предприятии уделяется достаточно много внимания качеству продукции, в связи с чем организован отдел качества.

Отдел производственного планирования и производственный отдел – это основные службы предприятия, которые создают продукцию предприятия.

Подводя итог анализу структуры предприятия, заметим, что, на наш взгляд, на данный момент она близка к оптимальной.

 

2.1.2    Характеристика финансовой деятельности организации. Финансовое планирование и ценообразование

 

Действенность финансовой системы ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»  определяет­ся прежде всего четкой и слаженной его работой, а также в значитель­ной мере организаций деятельности финансовой службы. Важнейшими задачами финансовой службы являются:

обеспечение финансовыми ресурсами установленных заданий по производству, внедрению новой техни­ки, научно - исследовательских работ и других плановых затрат;

выполнение финансовых обязательств перед бюджетом, банками, поставщиками, работниками по выплате заработной платы и других обязательств;

своевременное и качественное осуществление анализа производственно - хозяйственной деятельности предприятия и входящих в него единиц, изыскание путей увеличения прибыли и повышения рента­бельности производственно-сбытовой деятельности предприятия;

содействия наиболее эффективному использованию основных средств и капитальных вложений;

контроль за правильным использованием финансовых ресурсов и ускорением оборачиваемости оборотных средств.

Предприятие самостоятельно определяет структуру финансовой службы, она зависит от общей организационной структуры управления предприя­тия.       

Главная цель финансовой службы ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» - наиболее полная реализация функций финансов путем укрепления финансового положения предприятия за счет повышения его рентабельности, прибыли, роста производительности труда, снижения затрат, повышения качества продукции и внедрения новых передовых технологий и достижений науки.

К числу наиболее важных задач, возложенных на финансово службу, относятся:

  • мобилизация финансовых ресурсов для обеспечения простого и расширенного воспроизводства с целью получения прибыли;
  • выполнение финансовых обязательств и организация расчетов по заработной плате с поставщиками, банками, бюджетом;
  • содействие эффективному использованию производственных фондов и инвестиций;
  • разработка и реализация финансового плана, бюджета предприятия;
  • обеспечение оптимальной структуры капитала;
  • контроль за рациональным использованием финансовых ресурсов, соблюдением финансово-экономических показателей деятельности предприятия.

Организационная структура финансовой службы отражает состав многочисленных функциональных подразделений предприятия и определяет координацию их совместной деятельности на пути достижения поставленных перед предприятием целей. Именно эта координация выступает основой организационной структуры, которая обычно определяется как совокупность устойчивых связей в организации. Связи здесь рассматриваются как выражение отношений, а не как какое-то конкретное действие. Через структурные связи реализуются отношения координации между подразделениями предприятия, осуществляется взаимодействие функциональных служб.

Функциональные обязанности сотрудников финансовой службы ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Основная роль в процессе управления финансами предприятия отводится Заместителю генерального директора по финансам и главному бухгалтеру. Это ключевые  фигуры, отвечающие за разработку стратегии и тактики финансового менеджмента, их реализацию для достижения целей, стоящих перед предприятием. К основным направлениям деятельности Заместителя генерального директора по финансам относится решение задач, определяющих финансовую политику и реализующих экономические цели предприятия. Назовем некоторые из них: выбор схем управления службой, путей и способов их совершенствования, организация эффективной работы финансовой службы, подбор и расстановка кадров, управление структурными подразделениями службы, предоставление заинтересованным лицам финансово-экономических показателей деятельности предприятия, работа с банковской системой и партнерами по бизнесу, формирование и развитие отношений с собственниками.

Рассмотрим функциональные обязанности сотрудников предприятия.

Заместитель генерального директора по финансам выполняет следующие основные обязанности:

  • Принимает полную ответственность за осуществление финансовой функции в управлении предприятием;
  • Устанавливает финансовую политику и вырабатывает цели;
  • Следит за финансовыми итогами работы.

К ключевым задачам Заместителя генерального директора по финансам относятся:

  • Руководство операциями отдела финансов;
  • Разработка и внедрение эффективных процессов управления оборотным капиталом, планирования и управленческой отчетности;
  • Поддержание отношений с банками и финансовыми учреждениями, заключение договоров о финансировании с минимальными затратами;
  • Обеспечение соблюдения всех требований к отчетности и налогам;
  • Подбор и формирование команды профессионалов.

Следующий уровень управления финансовой службой – это специалисты финансовой службы, находящиеся под непосредственным руководством Заместителя генерального директора по финансам. Их обязанности специализированны. Финансовый менеджер осуществляет текущее управление финансовыми операциями предприятия и отвечает за организацию финансового планирования, экономист по труду отвечает за организацию системы расчетов с работниками по оплате труда и социальных выплат, экономист по ценообразованию отвечает за организацию системы ценообразования на предприятии и систему скидок.

Важной составляющей финансовой службы является бухгалтерия во главе с главным бухгалтером. Главный бухгалтер отвечает за организацию своевременного бухгалтерского и налогового учета на предприятии, за выбор учетной политики и организацию учетной деятельности. Она также ответственна за достоверное отражение в учете хозяйственных операций, предоставление данных учета внутренним и внешним пользователям, правильность ведения налогового учета.

Рассмотрим организацию основных бизнес-процессов по управлению финансами предприятия.

Первый аспект - это работа на оперативном уровне: планирование и контроль текущего финансового состояния предприятия (рассматриваемый временной горизонт - от нескольких месяцев до года, предмет деятельности - основной бизнес-процесс предприятия).

В работу по данному аспекту входят следующие функции:

  • составление и контроль бюджета предприятия по видам деятельности, продуктам и услугам и их группам, центрам финансовой ответственности, статьям доходов и расходов;
  • взаиморасчеты - составление и контроль выполнения графиков возникновения и оплаты дебиторской и кредиторской задолженности, определение приоритета платежей, осуществление платежей;
  • привлечение и размещение денежных средств - краткосрочное кредитование текущей деятельности, вложение свободных финансовых ресурсов;
  • составление и консолидация финансовой отчетности предприятия, составление пробных балансов (в том числе - по международным стандартам);
  • контроль показателей финансово-хозяйственной деятельности - расчет различных коэффициентов, описывающих структуру и динамику активов и капитала;
  • оптимизация финансовых потоков, налоговое планирование;
  • документооборот - организация документального оформления финансовой деятельности предприятия.

Второй аспект - это работа с историческими данными (анализ) и перспективное планирование и прогнозирование (рассматриваемый временной горизонт - от года до нескольких лет, предмет деятельности - как основной бизнес-процесс предприятия, так и различные проекты ее совершенствования и развития, например, крупномасштабные инвестиции в новое оборудование или реструктуризация бизнеса).

Работа по данному аспекту включает в себя:

  • многопараметрические анализ и прогнозирование финансового состояния предприятия;
  • управление стоимостью бизнеса (анализ влияния различный параметров на привлекательность для инвесторов, принятие решения по управлению данными параметрами);
  • оценка инвестиционных проектов.

2.1.3    Оперативное финансовое планирование денежного оборота организации, составление и исполнение платежного календаря

 

Масштабы денежного оборота, сложность структуры его формирования определяют наличие реальной потребности в финансовом анализе деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс». По этим же причинам составление годового финансового плана также не выступает непременным атрибутом системы финансового планирования. Сфера практического применения другого финансового плана – платежного календаря, или бюджета движения денежных средств, существенно шире. Он представляет собой основной оперативный финансовый план ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», или оперативный план денежного оборота. Здесь определяется целесообразность финансирования всех денежных расходов и их подкрепление реальными источниками денежных поступлений.

Задача по составлению оперативного плана денежного оборота (платежного календаря) решается финансовой службой ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» в принятой на предприятии методологии составления этого планового документа.

Методология включает: определение состава и степени детализации статей документа, его формы, периодичности, порядка разработки статей, последовательности их свода, сроки исполнения, принятый способ устранения дисбаланса притока и оттока денежных средств. Оперативный план денежного оборота составляется не по признаваемым, или проведенным по учету источникам денежных поступлений и денежных расходов, а по реальным денежным средствам, движение которых фиксируется на рублевых и валютных счетах. Это означает, что в центре составления платежного календаря лежат реальные денежные потоки на приход и расход денежных средств и финансовых ресурсов. Суть составления платежного календаря – обеспечить закрытие операционного дня, недели, десятидневки. Особо высокое оперативное значение в  ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» имеет платежный календарь, составляемый по дням, или на двух, трехдневный срок, данные по которому обновляются в непрерывном режиме.

В целом, платежный календарь в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» представляет собой перечень предстоящих выплат по дням на неделю и информация по наличию денежных средств и предполагаемых поступлений.

 

2.1.4    Налоги, уплачиваемые организацией в бюджет

 

Организация уплачивает в бюджет налоги.

Налог на добавленную стоимость (НДС) — главный косвенный налог, он обеспечивает значительную долю всех поступлений в бюджет. В настоящее время это важнейший бюджетный налог. НДС — всеобщий налог на потребление, который должны уплачивать все предприятия, участвующие в процессе производства и реализации продукции, работ, услуг, товаров. Любая хозяйственная операция ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» по купле-продаже является основанием для обложения НДС. Облагаемым оборотом по НДС является стоимость реализованной  продукции (работ, услуг). Ставка НДС – 18%

Налог на прибыль организаций — относится к группе прямых налогов. Его сущность заключается в обязательном изъятии части дохода ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» в пользу государства.

Объектом налогообложения является балансовая прибыль ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», которая представляет собой сумму прибыли, полученную от реализации продукции, (работ ,услуг) и прочих доходов, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям. Прибылью признаются полученные предприятием доходы от реализации продукции  и имущественных прав, уменьшенные на величину этих расходов. Прибыль от реализации продукции – превышение выручки от реализации за минусом НДС над затратами на ее производство и реализацию, включаемыми в себестоимость продукции.

В целях определения налогооблагаемой прибыли  ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» уменьшает полученные доходы на сумму произведенных расходов.

Расходами признаются обоснованные и документально подтвержденные затраты, осуществленные (понесенные) ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Под обоснованными расходами понимаются экономически оправданные затраты, оценка которых выражена в денежной форме.

Под документально подтвержденными расходами понимаются затраты, подтвержденные документами, оформленными в соответствии с законодательством РФ. Расходами признаются любые затраты при условии, что они произведены для осуществления деятельности, направленной на получение дохода.

Согласно Федеральному закону от 26.11.2008 № 224-ФЗ ставки налога на прибыль с 1 января 2009 года снижены сразу на 4% (с 24 до 20%). 

В соответствии с прежней редакцией Налогового кодекса ставка налога делилась на две части — 6,5 процента пополняли федеральный бюджет, 17,5 процента — бюджеты регионов. С 1 января 2009 года ставка в федеральный бюджет составляет 2 процента, а в бюджет регионов 18 процентов.

Соответствующий закон № 305-ФЗ принят Государственной Думой 24 декабря 2008 года, одобрен Советом Федерации 29 декабря 2008 года и подписан Президентом России 30 декабря 2008 года.

Единый социальный налог (ЕСН). Единый социальный налог (ЕСН) предназначен для аккумуляции средств в целях реализации прав граждан на государственное пенсионное и социальное обеспечение и медицинскую помощь.

ЕСН зачисляется в государственные внебюджетные фонды — Пенсионный фонд РФ, Фонд социального страхования РФ и Фонды обязательного медицинского страхования РФ.

Для ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» объектом налогообложения ЕСН являются выплаты и иные вознаграждения, начисляемые работникам организаций по трудовым и гражданско-правовым договорам за выполнение работ (оказание услуг, изготовление продукции). В то же время ряд выплат не подлежат налогообложению ЕСН:

  • выплаты за счет чистой прибыли (единовременные премии, материальная помощь);
  • государственные пособия (пособия по временной нетрудоспособности, по уходу за ребенком, по беременности и родам и т.п.);
  • все виды компенсационных выплат (компенсация за неиспользованный отпуск, выходное пособие и др.);
  • суммы страховых платежей по обязательному страхованию работников, а также по договорам добровольного страхования;
  • стоимость спецодежды и спецобуви;
  • суммы, уплаченные работодателями за лечение и медицинское обслуживание работников (членов их семей);
  • стоимость льгот по проезду;
  • суммы полной или частичной оплаты стоимости путевок;
  • прочие аналогичные выплаты.

Налог на имущество предприятий. Плательщиками налога на имущество являются организации, их филиалы и иные аналогичные подразделения, имеющие отдельный баланс и расчетный счет. Организации, в состав которых входят филиалы и другие обособленные подразделения, имеющие отдельный баланс и расчетный (текущий) счет, должны исчислять налоговую базу и уплачивать налог на имущество по месту нахождения указанных подразделений. При этом налоговая база по налогу на имущество предприятий по месту нахождения обособленных подразделений определяется исходя из стоимости основных средств, материалов, которыми они располагают.

Объектом налогообложения являются основные средства, нематериальные активы, запасы и затраты, находящиеся на балансе ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Основные средства и нематериальные активы для целей налогообложения учитываются по остаточной стоимости. Сумма износа по основным средствам определяется исходя из суммы амортизации, начисленной в соответствии с принятым порядком.

В случае если для отдельных объектов основных средств начисление амортизации не предусматривается, то сумма износа при определении налоговой базы по налогу на имущество предприятий определяется исходя из единых норм амортизации на полное восстановление.

Налоговым периодом по налогу на имущество предприятий является календарный год, а отчетным — квартал, полугодие, девять месяцев, год.

Для определения налоговой базы принимаются отражаемые в активе баланса остатки по следующим счетам бухгалтерского учета:

01 «Основные средства»;

3 «Доходные вложения в материальные ценности»;

4 «Нематериальные активы»;

08 «Вложения во внеоборотные активы» (за исключением субсчетов 08-1 «Приобретение земельных участков»;

08-2 «Приобретение объектов природопользования»);

10 «Материалы»;

15 «Заготовление и приобретение материальных ценностей »;

16 «Отклонение в стоимости материальных ценностей»;

19 «Основное производство»;

21 «Полуфабрикаты собственного производства»;

23 «Вспомогательные производства»;

29 «Обслуживающие производства и хозяйства»;

41 «Товары»;

43 «Готовая продукция»;

44 «Расходы на продажу»;

45 «Товары отгруженные»;

47 «Выполненные этапы по незавершенным работам»;

97 «Расходы будущих периодов»;

иные счета прочих запасов и затрат, отражаемые в активе бухгалтерского баланса.

Налогооблагаемая база по налогу на имущество предприятий исчисляется исходя из среднегодовой стоимости имущества.

Среднегодовая стоимость имущества ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» за отчетный период (квартал, полугодие, девять месяцев и год) устанавливается путем деления на четыре суммы, полученной от сложения половины стоимости имущества на 1 января отчетного года и на первое число следующего за отчетным периодом месяца, а также суммы стоимости имущества на каждое первое число всех остальных кварталов отчетного периода.

Предельный размер налоговой ставки налога на имущество предприятия не может превышать 2% от налогооблагаемой базы.

Сумма налога исчисляется плательщиками самостоятельно ежеквартально нарастающим итогом с начала года исходя из определяемой за отчетный период фактической среднегодовой стоимости имущества и ставки налога.

2.1.5    Амортизационная политика

 

Амортизационная политика имеет большое значение в финансовой политике предприятия. В соответствии с действующим законодательством предприятие применяет ускоренную амортизацию, т. е. ускоренно накапливает средства на замену оборудования, в то же время увеличивая издержки (себестоимость продукции). Предприятие имеет также право проводить переоценку основных фондов, определять способ расчета амортизационных отчислений.

Как рассчитывается амортизация на предприятии, покажем на примере. Приобретен объект основных фондов стоимостью 120 тыс. руб. со сроком полезного использования 5 лет. Годовая норма амортизации объекта, исчисленная исходя из срока полезного использования, составляет 20%.

Эта норма увеличивается на коэффициент ускорения, равный 2, и составит (20 х 2) 40%.

Отсюда годовая сумма амортизационных отчислений равна (120 х 2 : 100) X 2 = 48 тыс. руб., или 120 х 40 : 100 = 48 тыс. руб.

В первый год эксплуатации годовая сумма амортизации определяется исходя из первоначальной стоимости.

Во второй год эксплуатации амортизация исчисляется в размере 40% от остаточной стоимости, т. е. (120 — 48) х 40 = 28,8 тыс. руб. и т. д.;

При способе списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования амортизационные отчисления определяются исходя из первоначальной стоимости объекта основных фондов и годового соотношения, где в числителе число лет, остающихся до конца срока службы объекта, а в знаменателе — сумма чисел лет срока службы объекта.

 

2.2.    Анализ финансового состояния предприятия

 

 

Рассмотрим, насколько эффективно функционирует анализируемое нами предприятие. Чтобы получить представление об эффективности деятельности предприятия, проанализируем его финансовую отчетность, которая отражает финансовое состояние и рассчитаем основные показатели, которые  дают представление об успешности его деятельности.

Состав имущества предприятия отражается в активе баланса. Активы Предприятия ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» представлены в таблице.

Таблица 2.1

 

Структура и динамика активов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

 

Абсолютные показатели

Удельный вес, %

2007

2008

2009

2007

2008

2009

I.  ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

 

 

 

 

 

 

Основные средства

5 403

4 984

3 891

3%

3%

2%

Долгосрочные финансовые вложения, в том числе

2 668

985

665

1%

1%

0%

Итого по разделу I

8 071

5 969

4 556

4%

4%

3%

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

 

 

 

 

 

 

Запасы

37 860

35 901

50 857

20%

23%

32%

НДС

738

221

70

0%

0%

0%

Краткосрочная дебиторская задолженность

17 851

17 410

19 407

9%

11%

12%

Краткосрочные финансовые вложения

122 293

86 498

79 000

65%

57%

50%

Денежные средства

2 291

6 960

4 012

1%

5%

3%

Итого по разделу II

181 033

146 990

153 346

96%

96%

97%

БАЛАНС

189 104

152 959

157 902

100%

100%

100%

 

 

Рисунок 2.2 Структура и динамика активов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

Активы предприятия представлены в основном оборотными активами. Основную долю составляют краткосрочные финансовые вложения. Это порядка половины всех активов предприятия. Вторая по величине доля – это запасы готовой продукции, сырья и материалов для основного производства.

Достаточно ощутимую долю занимает дебиторская задолженность – порядка 12 % в отчетном году.

Доля основных средств в активах незначительна и составляет 2%.

Доля денежных средств составляет 3% на конец периода.

В целом можно отметить снижение величины активов в основном за счет сокращения финансовых вложений Положительно можно отметить рост денежных средств в активах в целом за период, что повышает платежеспособность предприятия.

Можно отметить, что объем активов в целом снизился.

Информация о капитале Предприятия «Систем Сенсор Фаир Детекторс»  приведена в таблице 2.2. Структура и динамика капитала показана на рисунке 2.3.

 

Рисунок 2.3 Структура и динамика пассивов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

Таблица 2.2

 

Структура и динамика пассивов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

 

Абсолютные показатели

Удельный вес, %

2007

2008

2009

2007

2008

2009

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

 

 

 

 

 

 

Собственный капитал (всего)

168 082

147 867

144 191

89%

97%

91%

Уставный капитал

10 000

10 000

10 000

5,29%

6,54%

6,33%

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

158 082

137 867

134 191

83,60%

90,13%

84,98%

Итого по разделу III

168 082

147 867

144 191

88,88%

96,67%

91,32%

Заемный капитал (всего)

21 022

5 092

13 711

11,12%

3,33%

8,68%

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

 

 

 

 

 

 

Отложенные налоговые обязательства

2 830

444

24

1,50%

0,29%

0,02%

Итого по разделу IV

2 830

444

24

1,50%

0,29%

0,02%

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

 

 

 

 

 

 

Кредиторская задолженность

18 192

4 648

13 687

9,62%

3,04%

8,67%

Итого по разделу V

18 192

4 648

13 687

9,62%

3,04%

8,67%

БАЛАНС

189 104

152 959

157 902

100,00%

100,00%

100,00%

 

 

Собственный капитал предприятия составляет 144191 тыс. руб. Доля собственного капитала составляет порядка 91%, а заемный капитал составляет всего лишь 9%. Т.е. можно отметить что предприятие финансируется в основном за счет собственных средств.

Далее рассчитаем основные показатели, характеризующие деятельность Предприятия «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Таблица 2.3

Коэффициенты ликвидности

 

№ п/п

Наименование коэффициента

Расчет

Рекомен-дуемое значение

2007

2008

2009

1

Коэффициент текущей ликвидности

Отношение оборотных активов к краткосрочным обязательствам.

1-2.

9,95

31,62

11,20

2

Коэффициент срочной ликвидности

Отношение оборотных активов за исключение товарно-материальных запасов к краткосрочным обязательствам.

0,7 - 1

7,87

23,90

7,49

3

Коэффициент абсолютной ликвидности

Отношение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам

0,2 – 0,25

6,85

20,11

6,07

 

Расчет коэффициентов ликвидности  показывает, что в 2009 году ликвидность ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» стала ниже чем в 2007г и особенно в 2008 г. Это обусловлено снижением уровня краткосрочных оязательств в 2008 году по сравнению с 2007 годом и значительному росту в 2009 году. Положительно можно отметить, что заемные средства не стали больше чем в 2007 году.

Но все показатели ликвидности выше рекомендуемого значения, поэтому можно сказать, баланс предприятия ликвиден и оно может погасить все свои обязательства перед кредиторами в течении небольшого промежутка времени.

Рассчитаем коэффициенты оборачиваемости, которые характеризуют деловую активность предприятия. Расчеты представлены в таблице.

Таблица 2.4

 Коэффициенты деловой активности (оборачиваемости)

№ п/п

Наименование

коэффициента

Расчет

2007

2008

2009

1

Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача)

Выручка от реализации / Средняя величина активов

1,44

1,97

2,32

2

Коэффициент отдачи собственного капитала

Выручка от реализации / Средняя величина собственного капитала

1,62

2,13

2,47

3

Коэффициент оборачиваемости дебиторской  задолженности

Выручка от реализации / Средняя величина дебиторской задолженности

15,29

19,06

19,60

4

Срок погашения дебиторской задолженности

360/ Коэффициент оборачиваемости дебиторской  задолженности

24

19

18

5

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

Себестоимость / Средняя величина кредиторской задолженности

9,48

17,66

25,63

6

Срок погашения кредиторской задолженности

360/ Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

38

20

14

 

 

Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) показывает эффективность использования имущества и отражает скорость оборота капитала. Положительно можно отметить что оборачиваемость увеличилась.

Коэффициент отдачи собственного капитала показывает скорость оборота собственного капитала –на 1 рубль собственного капитала приходится 2,47 рублей выручки.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской  задолженности показывает, сколько в среднем оборотов делает дебиторская задолженность в анализируемом периоде. Она оборачивается 19,6 раз, т.е. примерно 18 дней, как показывает срок погашения дебиторской задолженности.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает снижение коммерческого кредита, предоставляемого организации, но в целом этот показатель положительно характеризует деятельность предприятия и то что предприятие своевременно платит по своим долгам. Срок погашения кредиторской задолженности показывает, что она погашается примерно в течении 14 дней в отчетном периоде и положительно можно отметить снижение этого срока в течении всего анализируемого периода, значит предприятие платежеспособно.

Расчет коэффициентов деловой активности  показывает в целом рост  деловой активности. Повысилась ресурсоотдача, отдача собственного капитала.  Это обусловлено общим ростом  выручки предприятия. Вообще рост выручки и оборачиваемости говорит о повышении эффективности деятельности предприятия в целом.

Далее рассчитаем показатели финансовой устойчивости

Таблица 2.5

 Коэффициенты финансовой устойчивости

№ п/п

Наименование коэффициента

Расчет

Нор-матив

2007

2008

2009

2

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования

Чистые оборотные активы / Оборотные активы

≥ 0,1

0,88

0,97

0,91

2

Коэффициент финансовой независимости (автономии)

Собственный капитал / Капитал

0,4 ÷ 0,6

0,89

0,97

0,91

3

Коэффициент финансовой устойчивости

(Собственный капитал + Долгосрочный заемный капитал) / Капитал

≥ 0,6

0,90

0,97

0,91

 

Показатели финансовой устойчивости абсолютно все  выше нормы, что объясняется значительной долей собственного капитала в общей структуре капитала предприятия. Финансовая устойчивость предприятия высокая и составляет 91%. Т.е. в целом финансовое состояние предприятия можно охарактеризовать как устойчивое и хорошее.

Хозяйственные связи — необходимое условие деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», так как они обеспечивают бесперебойность снабжения, непрерывность процесса производства и своевременность отгрузки и реализации продукции. Оформляются и закрепляются хозяйственные связи договорами, согласно которым ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» выступает поставщиком товарно-материальных ценностей, работ или услуг, а  также  и их покупателем, потребителем, а значит, и плательщиком.

У ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» возникают взаимоотношения с персоналом, выполняющим производственное задание, что также влечет за собой расчеты с работниками предприятия, с органами социального обеспечения и другими организациями и лицами. Все эти расчеты осуществляются в денежной форме.

Между ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» и другими предприятиями, учреждениями и организациями расчеты производятся безналично. Безналичные расчеты ведутся путем перечисления (перевода) денежных средств со счета ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» на счет получателя с помощью различных банковских операций (кредитных и расчетных), замещающих наличные деньги в обороте. При этом посредником при расчетах между ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» и организациями выступает банк.

Основными задачами учета денежных средств и расчетов являются:

- своевременное и правильное документирование операций по движению денежных средств и расчетов;

- оперативный, повседневный контроль за сохранностью наличных денежных средств и ценных бумаг в кассе предприятия;

- контроль за использованием денежных средств строго по целевому назначению;

- контроль за правильными и своевременными расчетами с бюджетом, банками, персоналом;

- контроль за соблюдением форм расчетов, установленных в договорах с покупателями и поставщиками;

- своевременная выверка расчетов с дебиторами и кредиторами для исключения просроченной задолженности.

Расчетные взаимоотношения ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» характеризуются дебиторской и кредиторской задолженностью. Рассмотрим дебиторскую задолженность.

Таблица 2.6

Дебиторская задолженность

 

 

Сумма, тыс. руб

Удельный вес, %

2007

2008

Темп прироста за 1-ый период, %

2009

Темп прироста за 2-ый период, %

2007

2008

2009

покупатели и заказчики

10 678

12 447

117%

9 204

74%

60%

71%

47%

прочие дебиторы

7 173

4 963

69%

10 203

206%

40%

29%

53%

Итого Дебиторская задолженность

17 851

17 410

98%

19 407

111%

100%

100%

100%

 

Наглядно представим дебиторскую задолженность на рисунке 2.4.

Доля дебиторской задолженности покупателей и заказчиков за период снизилась и составила 47% всей дебиторской задолженности. Также она снизилась и в абсолютном выражении, что положительно характеризует состояние расчетов на предприятии. Однако снижение дебиторской задолженности можно расценить и как снижение объема продаж в кредит. Т.к. выручка предприятия растет медленнее себестоимости, а затраты растут довольно быстрыми темпами, можно предположить снижение уровня объемов продаж предприятия в натуральном выражении.  А рост выручки может быть обусловлен ростом цен на продукцию, а не ростом объемов продаж.

Рисунок 2.4. Состав дебиторской задолженности

Таблица 2.7

Структура и динамика кредиторской задолженности

 

 

Сумма, тыс. руб

Удельный вес, %

2007

2008

Темп при-роста за 1-ый период, %

2009

Темп при-роста за 2-ый период, %

2007

2008

2009

поставщики и подрядчики

5 813

1 011

17%

8 477

838%

31,95%

21,75%

61,93%

задолженность перед персоналом организации

27

0

0%

103

х

0,15%

0,00%

0,75%

задолженность перед государст-венными внебюджет-ными фондами

19

0

0%

0

х

0,10%

0,00%

0,00%

задолженность по налогам и сборам

3

2 331

77700%

4 734

203%

0,02%

50,15%

34,59%

прочие кредиторы

12 330

1 306

11%

373

29%

67,78%

28,10%

2,73%

Кредиторская задолженность

18 192

4 648

0

13 687

3

100,00%

100,00%

100,00%

Рассмотрим также кредиторскую задолженность. Чтобы более полно охарактеризовать состояние расчетов на предприятии, дебиторскую задолженность нужно сравнить с кредиторской задолженностью.

Структура и динамика кредиторской задолженности  представлены в таблице 2.7. Графически структура и динамика кредиторской задолженности представлена на рисунке 2.5 .

Рисунок 2.5.  Состав кредиторской задолженности

 

Наиболее весомая доля кредиторской задолженности в 2007 году это задолженность прочим кредиторам и задолженность поставщикам.

В 2008 году наблюдается ее значительное снижение. «008 год вообще по всем показателям был для компании самым успешным.

В 2009 году наблюдается рост задолженности поставщикам и подрядчикам, рост задолженности по налогам.

Очень актуальным является вопрос о правомочности сопоставления дебиторской и кредиторской задолженности. По этому вопросу существуют две противоположные позиции: с позиции бухгалтера и с позиции финансового директора.

         С точки зрения бухгалтера предприятие обязано погашать свою кредиторскую задолженность независимо от того, получает оно долги от своих дебиторов или нет. Поэтому при анализе дебиторскую и кредиторскую задолженность следует рассматривать раздельно: дебиторскую – как средства, временно отвлеченные из оборота, а кредиторскую – как средства, временно привлеченные в оборот.

         С точки зрения финансового директора сопоставление дебиторской и кредиторской задолженности – обычный и весьма распространенный аналитический прием. Анализируя кредиторскую задолженность, необходимо учитывать, что она является одновременно источником покрытия дебиторской задолженности. Поэтому надо сравнить сумму дебиторской и кредиторской задолженности. Если дебиторская задолженность превышает  кредиторскую, то это свидетельствует об иммобилизации собственного капитала в дебиторскую задолженность. Если кредиторская задолженность превышает дебиторскую в 2 раза, то финансовое состояние предприятия считается нестабильным.

Оценим условия расчетов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» с поставщиками и покупателями сравнивая попарно дебиторскую и кредиторскую задолженности. Сравнение проведем на основании абсолютных величин. Для наглядности представим данное соотношение графически на рисунке.

Рисунок 2.6. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности

Из рисунка видно, что в 2007 и 2008 году абсолютные величины Дебиторской задолженности покупателей и заказчиков значительно превосходят размеры Кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками.  Т.е. несмотря на отсрочку платежей со стороны покупателей предприятие исправно погашало свои долги. В 2009 году ситуация изменилась и величины Дебиторской задоженности и кредиторской примерно одинаковые. Т.е. можно сказать, что ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» использует кредиторскую задолженность в качестве покрытия дебиторской задолженности.  Для исследуемого предприятия этот факт нельзя назвать отрицательным, т.к. кредиторская задолженность является для предприятия своеобразным кредитом, т.е. предприятие использует в своей деятельности не свой собственный капитал, а капитал других фирм. Это одновременно повышает эффективность использования собственного капитала, т.к. кредиторская задолженность – это своеобразный кредит, за который предприятие не платит проценты.

ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», используя свою кредиторскую задолженность - то есть предоставляемую поставщиками отсрочку по оплате счетов - извлекает из этого выгоду. Оно получает возможность расплатиться по своим обязательствам деньгами со сниженной покупательной способностью. Поэтому данная динамика не является отрицательным фактором  в деятельности предприятия.

 

2.3.    Анализ финансовых результатов  и рентабельности деятельности

 

 

Прибыль формируется путем вычитания всех затрат предприятия из суммы выручки от реализации производимой продукции. Показатель прибыли – наиболее важный показатель эффективности функционирования предприятия. Проанализируем формирование прибыли на основе финансовых результатов деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».


Таблица 2.8

Динамика финансовых результатов деятельности Предприятия «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

Наименование показателя

 

2 007

 

2 008

 

2 009

Абсолютное изменение, тыс. руб

Темпы роста, %

2008 к 2007

2009 к 2008

2008 к 2007

2009 к 2008

Выручка от продажи

272 924,343

336 080,263

360 863,146

63 155,920

24 782,883

123%

107%

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

172 507,302

201 686,340

235 001,899

29 179,038

33 315,559

117%

117%

Валовая прибыль

100 417,041

134 393,923

125 861,247

33 976,882

-8 532,676

134%

94%

Коммерческие расходы

17 280,087

17 835,768

20 664,327

555,681

2 828,559

103%

116%

Прибыль (убыток) от продаж

83 136,954

116 558,155

105 196,920

33 421,201

-11 361,235

140%

90%

Проценты к получению

491,539

5 136,876

4 407,130

4 645,337

-729,746

1045%

86%

Прочие доходы

721,229

811,707

2 390,661

90,478

1 578,954

113%

295%

Прочие расходы

7 415,003

7 233,687

9 508,247

-181,316

2 274,560

98%

131%

Прибыль (убыток) до налогообложения

76 934,719

115 273,051

102 486,464

38 338,332

-12 786,587

150%

89%

Отложенные налоговые активы

247,091

1 683,512

319,737

1 436,421

-1 363,775

681%

19%

Отложенные налоговые обязательства

42,043

2 386,050

419,652

2 344,007

-1 966,398

5675%

18%

Текущий налог на прибыль

19 722,112

29 344,273

26 405,392

9 622,161

-2 938,881

149%

90%

расходы из прибыли

815,275

 

438,178

 

 

 

 

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода

56 602,380

86 631,316

75 742,809

30 028,936

-10 888,507

153%

87%

 


Рисунок 2.7 Динамика выручки и себестоимости

Рисунок 2.8 Динамика прибыли

 

Данные таблицы и рисунков показывают, что выручка от продаж предприятия растет из года в год. Но вместе с прибылью растет себестоимость. Причем в 2008 году темпы роста выручки выше темпов роста себестоимости, в связи с чем прибыль в этом году была наибольшей, а в 2009 году темпы роста себестоимости превысили темпы роста прибыли в связи с чем все показатели прибыли в 2009 году снизились по отношению к 2008 году.

Прибыль является самым важным показателем деятельности предприятия. Ее снижение говорит о том, что предприятие испытывает некоторые трудности. В частности это значительный рост затрат, в связи с чем финансовые результаты деятельности ухудшились за отчетный период.

Но т.к. предприятие все же функционирует с прибылью а не с убытком, то в целом можно сказать что оно достаточно успешно.

Показатели прибыли используются для расчета рентабельности деятельности предприятия.

Далее рассчитаем показатели рентабельности, которые характеризуют эффективность функционирования предприятия.

Таблица 2.9

Показатели рентабельности

№ п/п

Наименование

показателя

Расчет

2007

2008

2009

1

Рентабельность

продаж

Прибыль от реализации / Выручка от реализации

0,30

0,35

0,29

2

Рентабельность

деятельности

Прибыль от реализации / Себестоимость услуг

0,48

0,58

0,45

3

Экономическая

рентабельность

(активов)

Прибыль от реализации / Средняя величина активов

0,44

0,68

0,68

4

Рентабельность

собственного

капитала

Чистая прибыль / Средняя величина собственного капитала

0,34

0,55

0,52

 

Рентабельность продаж        показывает сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции. Рентабельность продаж составляет порядка 30%.  Показатель в целом хороший. Отрицательным моментом является ее снижение в отчетном году.

Рентабельность деятельности        показывает уровень прибыли на рубль себестоимости. Этот показатель также снизился в отчетном году.

Экономическая рентабельность (активов)        показывает эффективность использования всего имущества организации. Показатель рентабельности активов остался на уровне 2008 года и равен 68%. Данный показатель можно считать очень хорошим. Предприятие достаточно эффективно использует свой капитал.

Рентабельность собственного капитала показывает эффективность  использования собственного капитала. Данный показатель в отчетном году снизился незначительно относительно показателя 2008 года и не стал ниже показателя 2007 года, как рентабельность деятельности или продаж.

Выводы по 2 главе:

Предприятие ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс». функционирует на рынке производства и реализации оборудования для пожарной безопасности.

Предприятие достаточно большое, имеет разветвленную структуру. С целью организации финансовой работы на предприятии создана финансовая служба которой руководит Зам генерального директора по финансам.

Предприятие достаточно успешно развивается и работает на протяжении последних трех лет. Предприятие получает прибыль и рентабельно. Но в отчетном период наблюдается снижение рентабельности, вызванное значительным ростом затрат.

В целом же анализ финансовых результатов показал, что выручка предприятия постоянно растет. К сожалению темпы роста выручки не превышают темпов роста затрат и это отражается отрицательно на главном показателе эффективности деятельности предприятия – прибыли и рентабельности.

Но предприятие достаточно финансово устойчиво, оно использует в своей деятельности в основном собственный капитал. Также необходимо отметить, что на предприятии строго следят за качеством продукции, продукция предприятия достаточно уникальна и высокотехнологична. Поэтому грамотное управление финансами, разумная экономия и новые проекты способны улучшить финансовые результаты деятельности и повысить ее эффективность.


ГЛАВА 3.     Совершенствование деятельности предприятия и улучшение финансовых результатов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

3.1.         Пути улучшения финансовых результатов деятельности предприятия

 

 

Основными источниками  резервов увеличения суммы прибыли и улучшения финансовых результатов являются:

увеличение объёма продаж;

увеличение уровня цен;

снижение себестоимости продукции;

При выборе одной из стратегий развития компании возможно применение следующих мероприятий:

  1. Увеличение объема реализации возможно за счет выхода на новые рынки сбыта, улучшения технологии, мероприятий по формированию спроса и стимулирование сбыта продукции компании. Усиление рекламной компании.
  2. Увеличение цены реализации продукции компании возможно за счет улучшения качества продаваемой продукции, повышение уровня сервиса и дополнительных услуг, предоставляемых компаний.
  3. Снижение себестоимости возможно как за счет снижения переменных, так и постоянных затрат. Снижение переменных издержек возможно за счет рационального ведения хозяйственной деятельности компании, использования продукции новых поставщиков, использование ресурсосберегающих технологий, оптимизации затрат. Снижение постоянных издержек возможно за счет экономии расходов не связанных с основной деятельностью.

 

Поскольку у анализируемого предприятия продаваемая продукция достаточно высокого качества, а ранок сбыта данного вида продукции растет, то предприятие может применять различные мероприятии по улучшению финансовых результатов деятельности.

3.1.1    Увеличение объёмов реализации

 

Увеличение объёмов реализации предполагает стратегию, направленную на изучение новых рынков сбыта продукции предприятия, поиск новых рынков сбыта, формирование спроса со стороны потребителей. Увеличение объемов реализации способствует снижению доли постоянных расходов в общих расходах компании, способствует росту выручки от реализации, росту прибыли, повышению платежеспособности. Все это положительно отразится на финансовых результатах деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Продукция компании является в настоящее время достаточно востребованной на рынке. Противопожарное оборудование, всевозможные датчики и системы пожаротушения являются обязательными для многих, если не всех предприятий. Все мы помним ужасные трагические события в Пермском клубе, когда из-за нарушений правил пожарной безопасности и отсутствия средств оповещения и пжаротушения погибло много людей. В ответ на это государство ужесточило контроль за соблюдением правил техники безопасности на предприятиях, в связи с чем продукция ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»  пользуется постоянным стабильным спросом.

Для увеличения объемов реализации предприятию необходимо усилить информированность потенциальных потребителей продукции о компании, об ассортименте продукции.

В настоящее время многие предприятия из-за кризисного состояния экономики сократили расходы на рекламу. Но без рекламы бизнес не сможет развиваться.

На вопрос о размещении рекламы в период кризиса вообще и о размещении рекламы в СМИ в частности существует однозначно положительный ответ. Деловая жизнь в кризис не прекращается, но лишь замедляется, заставляет компании делать более осторожные шаги, скрупулезно подбирать себе деловых партнеров, внимательнее относиться к потребительским ожиданиям своих потенциальных клиентов-заказчиков, постоянно подвергать мониторингу маркетинговые шаги своих конкурентов. Практически это выливается в постоянный ежемесячный анализ и корректирование своего позиционирования на рынке, и, как следствие, - корректирование своей рекламной стратегии.

Важно помнить, что рекламная стратегия должна давать четкий ответ на вопрос, что именно, какую главную мысль позиционирования, и в какой форме, с какой интонацией, соответствующей текущему моменту, должна донести реклама до потребителя. Какие выбрать для этого оптимальные каналы СМИ, пользующиеся у потребителя максимальным доверием. Потребитель, потенциальный клиент и заказчик, в период кризиса никуда не исчезает. Просто он тоже становится более осторожным и избирательным и надеется на понимание его проблем со стороны продавцов товаров и услуг.

Т.е. потребитель жадно впитывает в это время любую информацию не только о желаемом товаре или услуге, но и о компании-продавце. Насколько уверенно стоит компания на ногах, не ушла ли она с рынка. Наличие или отсутствие рекламы у компании в этот момент – важный индикатор для покупателя. Он штудирует все СМИ, шерстит сайты продавцов, интересуясь всем, вплоть до новостных лент на сайтах компаний, сравнивает потребительские свойства и цены товаров, интересуется, казалось бы, не нужной потребителю информацией о логистике компаний и кадровых перемещениях внутри них. И действия клиента в этот период понятны и оправданы, - он не хочет стать жертвой кризиса, не хочет потерять своих кровных заработанных денег. Поэтому ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»  должна стать в период кризиса максимально информативно доступной для клиента-покупателя, постоянно «светиться» в СМИ, чаще обновлять и продвигать свои интернет-ресурсы, выступать со всевозможными спецпредложениями, показывая свою озабоченность проблемами и нуждами потребителя.

Именно поэтому состояние рынка порождает не только проблемы, но и гигантские возможности для ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» в плане привлечения ранее не доступной целевой аудитории. Вот почему использование такого канала маркетинговых коммуникаций, как размещение рекламы в СМИ, становится важнейшим инструментом в руках руководства при переделе рынка в период кризиса.

Предлагается использовать рекламу в прессе и в интернете, т.к.  именно в интернете сейчас многие ищут информацию о потенциальных партнерах и необходимой продукции.

А прессу читают все (или почти все). Чтобы прочесть газету или журнал, его (её) покупают, тем самым проявляется уровень доходов аудитории. Рекламу в прессе (СМИ) нельзя выключить нажатием кнопки. Пресса делится на женскую, мужскую, деловую, общественно-политическую и т.д.: это позволяет охватить нужную аудиторию.

Большое внимание необходимо уделять размещению всей необходимой информации на сайте компании.

Прогрессивной формой обслуживания клиента является такая форма обслуживания, когда клиенту не обязательно приезжать в компанию для выбора товара и получения тех или иных консультаций. Потребитель может обратиться в офис компании по телефону или через электронную форму заявки на сайте компании.  После поступления заказа менеджер-консультант связывается с потребителем и обговаривает основные потребности в продукции предприятия, выясняет все необходимое с помощью телефона или электронных средств связи.

Предприятие ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» имеет свой сайт. Сайт предприятия содержит полный набор информации о продукции, ее качествах и достоинствах, сайт предприятия достаточно информативен, ри информация по ценам, номенклатуре, техническим новинкам постоянно обновляется.

Данную работу необходимо продолжать, т.к. использование информационных технологий в настоящее время очень важно для ведения любого бизнеса. Все чаще потенциальные и реальные потребители ищут необходимую им информацию в сети Internet. В настоящее время большинство потенциальных и реальных клиентов осуществляют поиск необходимой информации через интернет. С целью повышения обращений через сайт компании необходимо проведение мероприятий по раскрутке сайта компании и выведению его в десятку сайтов появляющихся по запросу «Средства пожарной сигнализации». Для этого необходимо продолжение проведение работ по оптимизации информации на сайте, постоянное обновление и доработка информации, регулярное размещение новостей о новинках продукции компании и пр.

Кроме того значительным достоинством является получение информации в любое время суток, а также возможность непосредственного общения не выходы из дома. Также на сайте размещается информация о продукции реализуемой предприятием, имеются фотографии продукции, т.е.  фактически при наличии потребности или интереса к продукции компании, клиент может получить эту информацию самостоятельно в любое время дня и ночи. Также на сайте располагается контактная информация и телефон, по которому можно задать интересующий вопрос. Работа в данном направлении будет способствовать расширению рынка сбыта продукции предприятия и увеличению объемов продаж.

3.1.2    Увеличение цены реализации

 

Увеличение цены реализации продукции является одновременно самым простым и самым сложным мероприятием. Повысить цену на продукцию абсолютно не сложно. Повышение цены однозначно положительно сказывается на рентабельности деятельности при прочих равных условиях, однако повышение цены может отрицательно сказаться на уровне спроса на продукцию ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс». Поэтому принятию решения по увеличению цены реализации  долен предшествовать маркетинговый анализ рынка и цен основных конкурентов предприятия.

Нами были проанализированы цены на основные виды продукции предприятия и цены на аналогичные или схожие образцы компаний конкурентов.

Таблица 3.1

 

Анализ цен на Пожарный датчик дыма

 

Наименование предприятия

Розничная цена

Оптовая цена

ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

259

240

ООО «Импульс безопасности»

300

290

ООО «Пожкомплект»

 

350

320

Превышение цены ООО "Импульс безопасности"

1,16

1,21

Превышение цены ООО «Пожкомплект»

1,35

1,33

 

 

Анализ цен показал, что цены на продукцию компании «Систем Сенсор Фаир Детекторс» значительно ниже основных конкурентов. Цена продукции компании ООО «Импульс безопасности» превосходит цену ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» в среднем на 16-20%. Цена ООО «Пожкомплект» выше цены продукции ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» на 33-35%%.

На основании проведенного исследования можно заключить, что ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» может поднять стоимость своей продукции в среднем на 15-20%%. А повышение цены на 5-10%% будет как для потребителя, так и для компании абсолютно безболезненно. Т.К цена на продукцию  ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» останется самой привлекательно для потребителя, а учитывая отличные технические характеристики и надежность продукции ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»  такое повышение цен будет абсолютно оправданным.

 

3.1.3    Пути снижения затрат

 

Рассмотрим более подробно пути снижения затрат предприятия.

Приведем методы сокращения затрат используемые в практике отечественных предприятий:

Первым направлением является достижение экономии затрат за счет совершенствования системы контроля над затратами. По этому направлению специалисты предлагают следующие советы:

  1. Проведя контроль затрат возможно выяснить пути их уменьшения. Способ уменьшения расходов один-учет и их контроль (об этом говорили еще в начале 20-го века). Замечено, к примеру, что в тот момент когда компания инициирует процесс регистрации исходящих междугородных и международных звонков своих сотрудников по дате, времени и цели, общее количество звонков значительно снижается за счет уменьшения звонков связанных с личными проблемами и делами своих сотрудников.

2       Главное сделать людей, работающих в команде своими единомышленниками. Разъясните своим коллегам то, что работая в команде необходимо думать о расходах не только личных, но и расходах коллектива. Пусть эти люди знают, что такое расходы в плане личном и попытаются осознать величину расходов в денежном плане в коллективном контексте.

3 Необходимо в зависимости от объемов всего производства готовой продукции попытаться классифицировать всеобщие затраты. В существующих на современном производстве системах учета, идет подразделение на затраты как постоянные так и временные. Переменные затраты (сырье, прямые трудовые затраты и т.п.) непосредственно зависят от объема произведенной и реализованной продукции. Постоянные затраты (это прежде всего зарплата управленческого персонала,а затем и  командировочные расходы, счета за общее энерго-, тепло- и водоснабжение и т.п.), по сути своей, не зависят от объемов продаж.

Многие компании зачастую классифицируют переменные затраты в зависимости от того, насколько легко их удается корректировать, когда меняется хозяйственная активность. К примеру, прямые затраты на материалы растут либо падают, практически почти автоматически реагируя на изменения объемов производства и продаж. А вот прямые трудовые затраты можно скорее всего  скорректировать, только если руководство примет соответствующие меры (сокращение штата, сокращение зарплат, и т.д.). Но вот с другой стороны, затраты на аренду помещения руководству вряд ли удастся сократить в ответ на падение объемов продаж.

4 Необходимо пытаться классифицировать затраты в прямой зависимости от того, сколь просто их возможно скорректировать с помощью других, альтернативных решений.

5       Возможно отследить причины затрат в компании, в разрыве от структуры этих затрат. Это поможет предпринять необходимые действия непосредственно по ликвидации причин нежелательного роста затрат. Так, если растут представительские расходы, полезно четко понять почему сотрудники тратят деньги компании в дорогих предприятиях: потому, что компания активно расширяет клиентскую базу, и растет число подписанных контрактов, или потому, что просто ослаблен контроль за использованием представительских средств.

Далее следует непосредственная оптимизация размера затрат. Она включает следующие три шага к снижению затрат:

1       Классифицируйте ваши затраты по четко обозначенным категориям. Например - затраты на сырье и материалы, оплату труда, все прямые производственные затраты за исключением затрат на оплату труда, общехозяйственные расходы за исключением затрат на оплату труда.

2       Сосредоточившись на наиболее значительных затратах, определите какие затраты должны быть скорректированы.

3       Спланируйте и осуществите снижение затрат.

Общие подходы к снижению затрат приведены ниже.

  1. Знайте меру Не тратьте больше, чем необходимо для ведения бизнеса в настоящее время.
  2. Новые или старые партнеры Постарайтесь договориться о более благоприятных условиях с поставщиками, подрядчиками и другими партнерами, с которыми предприятие работало. Если договориться со старыми партнерами не удается, найдите новых партнеров, которые могут предложить более выгодные условия.
  3. Горизонтальная интеграция Горизонтальная интеграция предполагает совместные закупки вместе с другим покупателем у одного поставщика. Например, две торговые компании могут объединиться для получения скидки за большой объем закупок.
  4. Вертикальная интеграция Вертикальная интеграция предполагает развитие тесных взаимоотношений с поставщиками для контроля и по возможности снижения стоимости получаемых от них материалов и услуг.
  5. Покупать или производить Проверьте, какие компоненты (материалы, сырье и т.п.) вашей компании выгодно производить самой, а какие дешевле закупать у других производителей.
  6. Арендовать или владеть Проверьте, что выгоднее - арендовать помещение (оборудование и т.п.) или купить его, чтобы пользоваться им на правах собственника.
  7. Формы оплаты Ищите новые варианты оплаты. Например, оплатите коммунальные услуги векселями поставщика коммунальных услуг.
  8. Ужесточение контроля Просто установите более жесткий контроль: учитывайте затраты, и их станет меньше.
  9. Оптимизация технологических процессов Проверьте, нельзя ли добиться экономии за счет улучшения технологических процессов и организации труда, например, тратя меньший объем сырья на единицу продукции.

Ниже приводятся некоторые конкретные приемы сокращения затрат.

1       Сокращение затрат на оплату труда

Действующее российское трудовое законодательство позволяет компаниям сокращать как количество сотрудников, так и их заработную плату.

2       Сокращение затрат на сырье и материалы

Для сокращения затрат на покупку сырья и материалов Компания может сделать следующее:

  • Пересмотреть в свою пользу условия контрактов с существующими поставщиками.
  • Найти новых поставщиков

Например, ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» может заменить импортные материалы на аналогичную продукцию отечественного производства; установить прямые отношения с производителями материалов, либо сократить число посредников; заключить договора с поставщиками предлагающими наиболее выгодные условия.

  • Использовать менее дорогие компоненты, где это возможно. ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» может даже внести конструктивные изменения в выпускаемую продукцию для того, чтобы иметь возможность перейти на новые материалы.

Например, перейти на новую упаковку, поскольку ранее она изготавливалась из импортных материалов, которые стали слишком дорогими..

  • Осуществлять закупки необходимых комплектующих и расходных материалов для существующего производства совместно с другим покупателем у одного поставщика.

Пример: две торговые компании могут производить совместную закупку для того, чтобы получить скидку за объем.

  • Производить необходимые материалы самостоятельно.

Пример ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» может изготавливать больше число компонентов самостоятельно, когда закупка этих компонентов за рубежом экономически необоснована.

  • Внедрить ресурсосберегающие технологические процессы, которые позволяют экономить на стоимости сырья. Слоган доставшийся в наследство от СССР "Экономика должна быть экономной" сохраняет свою актуальность и в нынешних условиях.
  • Придать первостепенное значение оптимизации процесса закупок необходимых товарных позиций, комплектующих и расходных материалов.
  • Пересмотреть политику учета товарных позиций, комплектующих и расходных материалов с целью минимизации налоговых платежей.

3       Сокращение производственных затрат.

Приведенные ниже вопросы можно использовать для оценки эффективности усилий по сокращению затрат.

  • Арендные платежи
    • В силах ли компания пересмотреть условия действующего арендного соглашения?
    • Возможен ли переезд компании в другое здание/помещение?
    • Насколько реально передать часть площадей компании в субаренду?
    • Как реально в существующем положении для компании выкупить помещение которое она арендует?
    • Коммунальные платежи
    • Есть ли возможность у компании ужесточить контроль при потреблении необходимых энергоресурсов с параллельным внедрением энергосберегающих технологий?
    • Возможно ли компании изменить условия оплаты коммунальных платежей?

Пример: компания может оплачивать свои счета векселями, которые производители электроэнергии выпускают сами. Как правило такие векселя можно купить со скидкой.

  • Ремонт и обслуживание оборудования
  • Перенос на короткий, либо более долгий срок регулярных, но необязательных (не входящих в список регламентных) задач по наладке и обслуживанию технологического оборудования и станков - возможен ли?
  • Насколько выгоднее компании обслуживать технологическое оборудование и станки с помощью имеющихся у нее специалистов, либо при помощи дополнительно нанятого работника (что действительно рассматривается на данный момент руководством) или все же затраты на обслуживание в сторонней организации будут стоить дешевле?
  • Есть ли возможность изменить существующие условия договора по ремонту и по регламентному обслуживанию всего нуждающегося в этом оборудования с организациями которые на сегодня этим занимаются в компании?
  • Возможно ли компании отказаться от услуг организаций занимающихся обслуживанием всего технологического ряда оборудования и найти на рынке более доступные по ценам организации?
  • Интеграция и дезинтеграция
  • Существует ли у компании возможность понизить затраты за счет вертикальной интеграции с поставщиками или потребителями или за счет горизонтальной интеграции с существующими параллельно на рынке производителями ?
  • Может ли компания снизить затраты за счет расширения сферы своего бизнеса на другие звенья производственного цикла, отказавшись от сотрудничества со смежниками? Или наоборот - компании выгоднее сузить свою производственную сферу, использовав аутсорсинг как часть производственного цикла или вспомогательные работы другому производителю?

4   Сокращение затрат на рекламу продукции

  • Необходимо прежде всего пересмотреть и возможно урезать весь свой рекламный бюджет в соответствии с отрицательным ответом на вопрос:
  • Доход от рекламных акций превосходит все затраты на таковые?
  • Подтверждаются ли данные о том, что увеличение затрат на рекламные акции и всю рекламу как таковую, сочетается с явным увеличением объемов продаж рекламируемой продукции?
  • Сконцентрируйте ваш рекламный бюджет на наиболее эффективных видах рекламы.
  • Проведите переговоры с вашим рекламным агентством с целью пересмотра условий договора в более выгодную для вас сторону. В противном случае необходимо найти рекламное агентство с более выгодными условиями.
  • Изучите возможность оплаты рекламных услуг по факту эффективности проводимой этой компанией рекламы

5   Дополнительные меры по снижению затрат

Может ли компания снизить затраты, сократив расходы на:

  • научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы?
  • поддержание широкого ассортимента товаров и изготавливаемой продукции?
  • мониторинг рынка, рекламу и продвижение товаров или услуг?
  • поддержание широкого круга потребителей?
  • поддержание определенного качества услуг?
  • улучшение отбора комплектующих, расходных материалов с определенными техническими характеристиками?
  • оплату труда?
  • обучение и повышение квалификации сотрудников?
  • механизацию производственного процесса?
  • организацию производства?
  • сохранение существующей политики в отношении обслуживания техники и оборудования?
  • скорость выполнения заказов?
  • сохранение гибкости производственного процесса?
  • поддержку каналов дистрибуции произведенной продукции?

6       Государственная поддержка

Может ли компания получить выгоду от какой-либо государственной программы поддержки предпринимательства путем:

  • лоббирования принятия соответствующего местного и федерального законодательства
  • получения льгот и субсидий по государственным программам увеличения контроля в области пожарной безопасности в Российской Федерации

В заключении приведем наиболее распространенные ошибки, совершаемые при сокращении затрат

1       Неверное определение наиболее важных статей затрат, подлежащих сокращению. Ошибки такого рода менее характерны для малых и средних предприятий, поскольку руководство таких предприятий, как правило, имеет хорошее представление о своих наиболее существенных расходах. Однако по мере расширения компании и усложнения ее бизнеса руководство может не заметить рост затрат на отдельных участках.

Пример: компания концентрирует внимание на наиболее легко определимых затратах и не замечает существенные и часто неоправданные затраты, скрытые в статье "прочие расходы".

2       Неправильное определение носителей затрат предприятия.

Пример: стремясь к низким производственным затратам на единицу продукции, компания может начать производить больше готовой продукции, нежели она может продать. В результате стремление снизить производственные затраты на единицу продукции может привести к их общему увеличению из-за перепроизводства. Вместо этого компании следовало бы сфокусировать внимание на сокращении общих производственных затрат.

3       Потеря индивидуальности и, как следствие, конкурентоспособности продукции компании, особенно, если отличительной чертой продукции являлось качество. Такое последствие сокращения затрат является для компании особенно пагубным. Хотя резкое сокращение затрат может в короткий срок увеличить прибыли компании, в долгосрочной перспективе оно нанесет ей непоправимый вред

Пример: экономя на подборе и профессиональной подготовке персонала, магазин модной одежды, возможно, получит определенную выгоду. Однако такая экономия может подорвать престиж магазина и привести к потере клиентов.

4       Серьезное ухудшение отношений с вовлеченными в бизнес сторонами (поставщиками, сотрудниками компании) из-за чрезмерного "выкручивания рук"

5       Снижение затрат на важных участках ниже допустимого предела.

Пример: без меры урезая трудовые затраты, компания может потерять и как следствие зачастую это происходит, ключевых сотрудников.

6       Непонимание механизма взаимозависимости затрат компании. Ведь иногда общего снижения затрат можно добиться, увеличив их на какой-то отдельный вид деятельности.

Пример: увеличение командировочных расходов может привести к заключению контрактов с новыми поставщиками, продающими сырье и материалы дешевле, чем старые поставщики.

3.2.         Расчет уровня безубыточности деятельности

 

Получение прибыли, повышение рентабельности является основной целью совершенствования деятельности предприятия ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» и улучшения его финансовых результатов.

Эффективность оценивается по показателям прибыли. На основе предложенных мероприятий спланируем финансовые результаты деятельности предприятия.

В процессе разработки финансовых прогнозов и планов учитываются все факторы, влияющие на величину прибыли, и моделируются финансовые результаты от принятия различных управленческих решений.

 Текущее планирование прибыли в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» будем осуществлять в рамках одного года. При нестабильной экономической и поли­тической ситуации планирование возможно на кратковремен­ный период. Фактически с началом 2009 года планирование проводится на 6 месяцев.

Объектом прогнозирования являются элементы балансовой при­были, в первую очередь прибыль от реализации основной продукции предприятия – пожарных извещателей и других средств пожарной сигнализации. Основой расчетов прибыли служит прогнозируемый объем продаж. Это связано с тем, что производственная программа и запасы зависят от объ­ема продаж. После опреде­ления предполагаемого объема продаж планируется производственная про­грамма.

Производственная программа ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» является основой для расчета потребности в средствах. Потребность в закупках сырья и полуфабрикатов определяется с учетом запасов на складе на начало планируемого периода, а также переходящих остат­ков на конец периода.

Важным моментом в планировании является учет трудовых затрат. Затраты на оплату труда планируются с учетом необходимых отчислений в социаль­ные фонды. Их еще назы­вают расходами на персонал. Эти затраты зависят от вида деятельности персонала и  расценок. В ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» составляется примерная смета расхо­дов на обеспечение основной деятельности. Сумма этих затрат зависит от их состава и поведения. Раздельно определяются, переменные и постоянные затраты.

В ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» составляются сметы расходов на товарные позиции, комплектующие и расходные материалы, планируются затраты на оплату труда. Затраты на оплату труда зависят от объема продаж, поэтому данный вид затрат можно отнести к переменным расходам.

Отдельно рассчитываются управленческие расходы, т.к. они практически не зависят от объема производства и продаж и их можно считать постоянными. Это затраты, связанные с обеспечением функционирования предприятия (аренда, амортизационные отчисления, затраты на рекламу, проведение выставок, семинаров для клиентов). Постоянные расходы учитываются в общей сумме затрат.

На основании этих расчетов формируется план по прибыли от реализации продукции. Данные о предстоящих доходах и расходах предприятия используются прогнозирования балансовой прибы­ли.

План по прибыли представляет собой финансовый план предприятия. Как только его проект подготов­лен, начинается его уточнение в связи с изменением внешних и внутренних условий. С помощью финансового плана просчитывается эффективность различных управленческих решений. Здесь значи­тельную помощь в снижении трудозатрат при расчетах оказывает применение компьютерной техники.

Аналитический метод имеет то преимущество, что показы­вает влияние различных факторов на величину прибыли, но это преимущество проявляется только при наличии стабильных ус­ловий хозяйствования.

В процессе оценки эффективности предполагаемой деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» очень важно определить порог окупаемости затрат, после которого предприятие начнет получать прибыль. Для этого следует установить точку безубыточности. Найти точку безубыточности необходимо для определения объ­ема и стоимости продаж, при которых ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» способен покрыть все свои расходы, не получая прибыль, но и без убытка. Этот метод базируется на принципе разделения затрат на условно-постоянные и ус­ловно-переменные. И предполагает расчет маржинальной прибыли. Из вы­ручки от реализации продукции  вычитаются условно-переменные затраты и полу­чается маржинальная прибыль. Далее из маржинальной прибы­ли вычитаются условно-постоянные расходы и определяется финансовый результат (прибыль или убыток от продаж). Точка безубы­точности — это такой объем выручки, при котором предпри­ятие не получает ни прибыли, ни убытка.

Переменные затраты и выручка зависят от объема производства. Постоянные затраты от объемов производства и продаж не зависят. Точка критического объема производства показывает объем производства, при котором величина выручки от реализации равна ее полной себестоимости, т.е. покрывает и переменные и постоянные расходы предприятия.

После определения точки безубыточности прогнозирование прибыли строится на основе эффекта операционного (финан­сового) рычага, т. е. того запаса финансовой прочности, при котором предприятие может позволить себе снизить объем реа­лизации, не приходя к убыточности. Эффект операционного рычага состоит в том, что любое изменение выручки от реали­зации приводит к еще более сильному изменению прибыли. Действие данного эффекта связано с непропорциональным воздействием условно-постоянных и условно-переменных за­трат на финансовый результат при изменении объема произ­водства и реализации. Чем выше доля условно-постоянных расходов в себестоимости продукции, тем сильнее воздействие операционного рычага. И, наоборот, при росте объема продаж доля условно-постоянных расходов в себестоимости падает, и воздействие операционного рычага уменьшается.

Сила воздействия операционного рычага=Маржинальная прибыль/Прибыль

Метод воздействия операционного рычага в современных условиях можно использовать для оценки эффективности деятельности в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Метод уравнения основан на исчислении прибыли по формуле:

TR – VC – FC = П,                             (1)

где TR – выручка от реализации продукции (работ, услуг);

VC – переменные затраты на этот объем реализации;

FC – постоянные затраты в общей сумме;

П – прибыль от реализации продукции.

Записав каждый показатель более детально, формулу можно представить  в следующем виде:

P * Q – FC * Q – VC = П,    (2)

Где,  P – цена единицы продукции;

Q – количество;

FC – постоянные затраты на единицу продукции.

Обозначим в формуле количество единиц, то есть объем реализации (производства) в точке безубыточности через Х, правую часть уравнения приравняем к нулю, так как в точке безубыточности  у участников рынка нет прибыли и получим:

Х * (P – AVC) –FC = 0.      (3)

В скобках образуется маржинальный доход на единицу продукции, то есть разница между выручкой и переменными затратами. Отсюда объем реализации в критической точке определяется:

Х = FC/МД,                 (4)

где МД – маржинальный доход на единицу продукции.

В состав маржинального дохода включается прибыль и постоянные издержки. Предприятия так должны реализовывать свою продукцию, чтобы маржинальный доход равнялся сумме постоянных затрат. В этом случае достигается точка равновесия: маржинальный доход равен постоянным затратам.

МД * Q = FC.              (5)        Отсюда,

Qтб = FC/МД /Q                (6)

Где:  Qтб – объём производства в точке безубыточности.

Рассчитаем точку безубыточности деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» в 2007 -2009 гг.

Она будет выражаться в предполагаемом количестве продаж единиц продукции предприятия. Расчет будет производиться на основе средней стоимости единицы продукции по предприятию. В 2007 году средняя стоимость единицы продукции составляла 1280 руб. в 2008 году средняя стоимость составила 1320 руб. В 2009 году 1346 руб. Расчеты приведены в таблице 3.2.

Расчеты показали, что в 2008 году точка безубыточности (порог финансовой прочности) имеет наименьшее значение и составляет 44602 тыс. руб или  220 817 усл. Единиц продаж. На протяжении всего периода издержки ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» как постоянные, так и переменные растут.  Наибольшие темпы роста отмечаются за 2009 год. Также растет выручка от реализации, но маржинальны доход и прибыль в 2009 году снизились, что отрицательно сказалось на финансовых результатах и рентабельности деятельности в 2009 году.


Таблица 3.2.

Расчет уровня безубыточности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» за 2007-2009 гг.

№ пп

Наименование показателя

Ф-ла расчета

2 007

2 008

2 009

2008 к 2007

2009 к 2008

Изменение

Темпы роста, %

Изменение

Темпы роста, %

1

Количество продукции, усл ед

 

213 222

254 606

268 100

41 384

119%

13 494

105%

2

Цена, тыс.руб. за усл. ед

 

1,280

1,320

1,346

0,040

103%

0,026

102%

3

Постоянные издержки  (FC), тыс. руб.

 

17 280

17 836

20 664

556

103%

2 829

116%

4

Переменные издержки  (VC), тыс. руб.

 

172 507

201 686

235 002

29 179

117%

33 316

117%

5

Валовые издержки (ТС), тыс. руб.

3+4

189 787

219 522

255 666

29 735

116%

36 144

116%

6

Выручка от реализации (TR), тыс.руб.

 

272 924

336 080

360 863

63 156

123%

24 783

107%

7

Маржинальный доход, тыс. руб.

6-4

100 417

134 394

125 861

33 977

134%

-8 533

94%

8

Доля марж дохода в выручке

7/6

0,37

0,40

0,35

0

109%

0

87%

9

Точка безубыточности, тыс. руб.

3/8

46 966

44 602

59 248

-2 364

95%

14 646

133%

10

Точка безубыточности, усл. Ед

9/2

36 692

33 789

44 018

-2 902

92%

10 228

130%

11

Запас прочности производства, усл. Ед

1-10

176 530

220 817

224 083

44 287

125%

3 266

101%

12

Порог финансовой  прочности,  тыс.руб.

10*2

46 966

44 602

59 248

-2 364

95%

14 646

133%

13

Запас финансовой прочности,  тыс.руб.

6-12

225 959

291 478

301 615

65 520

129%

10 137

103%

14

Прибыль,   тыс. руб.

7-3

83 137

116 558

105 197

33 421

140%

-11 361

90%

15

Уровень рентабельности  производства, %

14/5

43,8%

53,1%

41,1%

9,3%

х

-12,0%

х

16

Операционный рычаг

7/14

1,21

1,15

1,20

-0,05

95%

0,04

104%


Наглядно динамика порога и запаса финансовой прочности представлены на рисунке 3.1.

 

Рисунок 3.1.  Динамика порога и запаса финансовой прочности

 

Объем реализации соответствующий точке безубыточности за период 2007-2009 года вырос, это обусловлено значительным ростом постоянных издержек предприятия в 2009 году. Положительным моментом является рост запаса финансовой прочности.  Но темпы роста запаса финансовой прочности не превышают темпы роста порога финансовой прочности, который также значительно вырос в 2009 году.

Т.е. можно сказать, что предприятие растет, развивается и функционирует достаточно успешно, но в 2009 году наблюдается некоторое снижение эффективности деятельности.

 Все перечисленные показатели можно использовать для прогнозирования финансовых результатов деятельности предприятия в плановом периоде и оценки эффективности предложенных нами мероприятий. На основании этих расчетов мы сможем определить оптимальную стратегию развития деятельности предприятия, направленную на улучшение его финансовых результатов.

 

3.3.         Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий по улучшению финансовых результатов

 

Мы рассчитали безубыточной объем производства и продаж продукции ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс». Определение безубыточности деятельности является базой для расчета всевозможных прогнозных показателей и оценки их эффективности.

Как мы выяснили, предприятие функционирует достаточно успешно,  оборот предприятия растет, объемы продаж в натуральном выражении также увеличиваются, а параллельный рост цен на продукцию обеспечивает значительный рост уровня выручки предприятия.

В 2010 году предприятие может развиваться по следующим направлениям:

  • можно увеличить уровень цен реализации продукции (проведены анализ цен конкурентов позволяет принять решение о безболезненном повышении цена на 5-10%%).
  • можно направить усилия на снижение переменных затрат (предполагается, что мониторнинг поставщиков позволит снизить уровень переменных затрат в среднем на 5%).
  • также можно рассмотреть возможность снижения постоянных затрат (при разумной экономии, тщательно контроле за непроизводственными затратами их можно снизить в среднем на 5-10%%.).
  • либо направить все силы на увеличение объема производства и реализации (проведение рекламной компании, активное информирование потенциальных клиентов о продукции и ценах предприятия позволит увеличить объемы реализации на 5-10%%).

         А также сочетать разные направления развития предприятия.

На основании базового варианта расчета уровня безубыточности деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» в 2009 году спрогнозируем уровень финансовых результатов -  выручки, затрат и прибыли при развитии предприятия по предложенным направлениям.

Наиболее привлекательным направление развития является увеличение цен реализации на продукцию предприятия. Рассмотрим как изменятся финансовые результаты - показатели выручки, затрат и прибыли предприятия при увеличении отпускных цен на продукцию ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс». Расчеты представлены в таблице 3.3.

Наглядно динамика финансовых результатов при увеличении цены реализации продукции в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» представлена на рисунке 3.2.

 

Рисунок 3.2.  Динамика финансовых результатов при увеличении цены реализации продукции в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

Расчеты показали, что в 2009 году ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» имеет запас финансовой прочности 301 615 тыс. руб. Т.е. можно сказать, что предприятие функционирует достаточно успешно.

Таблица 3.3.

Прогноз финансовых результатов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» при увеличении цены реализации на 5%

№ пп

Наименование показателя

2 009

2010 (план 1)

Изменение

Темпы роста, %

1

Количество продукции, усл ед

268 100

268 100

0

100,0%

2

Цена, тыс.руб. за усл. ед

1,346

1,413

0,067

105,0%

3

Постоянные издержки  (FC), тыс. руб.

20 664

20 664

0

100,0%

4

Переменные издержки  (VC), тыс. руб.

235 002

235 002

0

100,0%

5

Валовые издержки (ТС), тыс. руб.

255 666

255 666

0

100,0%

6

Выручка от реализации (TR), тыс. руб.

360 863

378 906

18 043

105,0%

7

Маржинальный доход, тыс.руб.

125 861

143 904

18 043

114,3%

8

Доля марж дохода в выручке

0,35

0,38

0,03

108,9%

9

Точка безубыточности, тыс. руб.

59 248

54 410

-4 838

91,8%

10

Точка безубыточности, усл. Ед

44 018

38 499

-5 519

87,5%

11

Запас прочности производства, усл. Ед

224 083

229 602

5 519

102,5%

12

Порог финансовой  прочности,  тыс. руб.

59 248

54 410

-4 838

91,8%

13

Запас финансовой прочности, тыс. руб.

301 615

324 496

22 881

107,6%

14

Прибыль,   тыс.руб.

105 197

123 240

18 043

117,2%

15

Уровень рентабельности  производства, %

41,1%

48,2%

7,1%

х

16

Операционный рычаг

1,20

1,17

-0,03

97,6%

 

Расчет прогнозных показателей выручки, затрат и прибыли при увеличении цены реализации на 5 % показал, что увеличение цены реализации дает значительный эффект – оборот увеличился на 5%, прибыль на 17%. Вырос запас финансовой прочности на 7,6%. Объем безубыточности  снизился примерно на 8%.

Данный прогноз достаточно привлекателен. Увеличение цены реализации непременно должно сопровождаться совершенствованием качества обслуживания клиентов. Кроме того увеличение цены требует тщательной проработки, проведения дополнительных  маркетинговых исследований рынка, потребителей и цен конкурентов. Анализ цен конкурентов показал, что повышение цены вплоть до 10% будет приемлемо для предприятия, т.к. в этом случае цены все равно останутся ниже цен конкурентов. В нашем плане мы просчитали минимально возможный эффект, поэтому можно сказать, что повышение цен предприятием будет однозначно выгодным и будет способствовать улучшению финансовых результатов деятельности.

Далее рассмотрим, как изменятся показатели финансовых результатов при снижении переменных издержек на 5%. Расчеты представлены в таблице 3.4. Наглядно, динамика финансовых результатов приведена на рисунке 3.3.

 

Рисунок 3.3.  Динамика финансовых результатов при снижении переменных затрат на 5%

 

Таблица 3.4.

Прогноз финансовых результатов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» при снижении переменных затрат на 5%

№ пп

Наименование показателя

2 009

2010 (план 2)

Изменение

Темпы роста, %

1

Количество продукции, усл ед

268 100

268 100

0

100,0%

2

Цена, тыс.руб. за усл. ед

1,346

1,346

0

100,0%

3

Постоянные издержки  (FC), тыс. руб.

20 664

20 664

0

100,0%

4

Переменные издержки  (VC), тыс. руб.

235 002

223 252

-11 750

95,0%

5

Валовые издержки (ТС), тыс. руб.

255 666

243 916

-11 750

95,4%

6

Выручка от реализации (TR), тыс. руб.

360 863

360 863

0

100,0%

7

Маржинальный доход, тыс.руб.

125 861

137 611

11 750

109,3%

8

Доля марж дохода в выручке

0,35

0,38

0,03

109,3%

9

Точка безубыточности, тыс. руб.

59 248

54 189

-5 059

91,5%

10

Точка безубыточности, усл. Ед

44 018

40 259

-3 759

91,5%

11

Запас прочности производства, усл. Ед

224 083

227 841

3 758

101,7%

12

Порог финансовой  прочности,  тыс. руб.

59 248

54 189

-5 059

91,5%

13

Запас финансовой прочности, тыс. руб.

301 615

306 674

5 059

101,7%

14

Прибыль,   тыс.руб.

105 197

116 947

11 750

111,2%

15

Уровень рентабельности  производства, %

41,1%

47,9%

6,8%

х

16

Операционный рычаг

1,20

1,18

0

98,4%

 

 

При снижении уровня переменных затрат предполагается что, объем производства и продаж не изменится. Снижение переменных затрат будет возможно за счет пересмотра договоров с поставщиками, поиска новых партнеров, замены части импортных комплектующих на российские, без ущерба для качества.

При этом общие  затраты снизятся на 4,6%. Прибыль вырастет на 11%, а точка безубыточности снизится на 8,5%.

Снижение переменных издержек на 5% предполагает также бережливость, внедрение ресурсосберегающих технологий, проведение переговоров с поставщиками в плане снижения цен на поставку основного сырья и полуфабрикатов, поиск более дешевой рабочей силы. Это в значительной мере должно способствовать снижению переменных издержек предприятия, повышению эффективности деятельности предприятия в целом, увеличению показателей прибыли. Данная стратегия применима на стадии развития предприятия, т.к. ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» уже прошел стадию выхода на рынок и становления, и перешло в стадию развития. У предприятия имеются постоянные отработанные связи с основными поставщиками. Поэтому работа в плане снижения переменных издержек соответствует  настоящей стадии жизненного цикла ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс». Однако снижать уровень переменных издержек за счет замены более дорогого и качественного сырья и полуфабрикатов на менее дорогое и менее качественное, не допустимо, т.к. это может повлиять на качество продукции и соответственно может отразиться на объемах продаж в худшую сторону. Основной упор необходимо делать на скидки, при закупках больших объемов продукции и сырья.

Далее рассчитаем как изменятся показатели финансовых результатов при снижении уровня постоянных затрат на 5%. Расчеты представлены в таблице 3.5. Наглядно динамика финансовых результатов представлена на рисунке 3.4.

Снижение постоянных издержек на 5% предполагает экономию средств напрямую не связанных с основной деятельностью. Это затраты на содержание аппарата управления, представительские расходы, канцтовары.

Таблица 3.5.

Прогноз финансовых результатов ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» при снижении постоянных затрат на 5%

 

№ пп

Наименование показателя

2 009

2010 (План 3)

Изменение

Темпы роста, %

1

Количество продукции, усл ед

268 100

268 100

0

100,0%

2

Цена, тыс.руб. за усл. ед

1,346

1,346

0

100,0%

3

Постоянные издержки  (FC), тыс. руб.

20 664

19 631

-1 033

95,0%

4

Переменные издержки  (VC), тыс. руб.

235 002

235 002

0

100,0%

5

Валовые издержки (ТС), тыс. руб.

255 666

254 633

-1 033

99,6%

6

Выручка от реализации (TR), тыс. руб.

360 863

360 863

0

100,0%

7

Маржинальный доход, тыс.руб.

125 861

125 861

0

100,0%

8

Доля марж дохода в выручке

0,35

0,35

0

100,0%

9

Точка безубыточности, тыс. руб.

59 248

56 285

-2 963

95,0%

10

Точка безубыточности, усл. Ед

44 018

41 817

-2 201

95,0%

11

Запас прочности производства, усл. Ед

224 083

226 284

2 201

101,0%

12

Порог финансовой  прочности,  тыс. руб.

59 248

56 285

-2 963

95,0%

13

Запас финансовой прочности, тыс. руб.

301 615

304 578

2 963

101,0%

14

Прибыль,   тыс.руб.

105 197

106 230

1 033

101,0%

15

Уровень рентабельности  производства, %

41,1%

41,7%

0,6%

х

16

Операционный рычаг

1,20

1,18

0

99,0%

 

Рисунок 3.4.  Динамика оборота, затрат, прибыли и точки безубыточности при снижении постоянных затрат на 5%

 

Снижению доли постоянных издержек будет способствовать увеличение объёмов реализации. Снижение постоянных издержек также должно положительно сказаться на эффективности деятельности предприятия в целом и на улучшении финансовых результатов  его деятельности. Однако доля постоянных расходов незначительная, и при их снижении на 5% показатели прибыли  повышаются всего лишь на 1%.

И наконец, рассмотрим, как изменятся показатели финансовых результатов при увеличении объемов производства и продаж в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

В среднем как показал анализ динамики уровня продаж по года, объемы реализации растут на 16%. Свои расчеты мы будем строить на минимальных показателях роста в 5%, а увеличение объемов реализации сверх данного показателя однозначно будет более эффективным. Уровень цен для расчетов при этом остается неизменным.

Расчеты приведены в таблице 3.6 и наглядно финансовые результаты представлены на рисунке 3.5.

Таблица 3.6.

Прогноз финансовых результатов деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» при увеличении объемов продаж на 5%

 

 

2 009

2010 (план 4)

Изменение

Темпы роста, %

1

Количество продукции, усл ед

268 100

281 505

13 405

105,0%

2

Цена, тыс.руб. за усл. ед

1,346

1,346

0

100,0%

3

Постоянные издержки  (FC), тыс. руб.

20 664

20 664

0

100,0%

4

Переменные издержки  (VC), тыс. руб.

235 002

246 752

11 750

105,0%

5

Валовые издержки (ТС), тыс. руб.

255 666

267 416

11 750

104,6%

6

Выручка от реализации (TR), тыс. руб.

360 863

378 906

18 043

105,0%

7

Маржинальный доход, тыс.руб.

125 861

132 154

6 293

105,0%

8

Доля марж дохода в выручке

0,35

0,35

0

100,0%

9

Точка безубыточности, тыс. руб.

59 248

59 248

0

100,0%

10

Точка безубыточности, усл. Ед

44 018

44 018

0

100,0%

11

Запас прочности производства, усл. Ед

224 083

237 488

13 405

106,0%

12

Порог финансовой  прочности,  тыс. руб.

59 248

59 248

0

100,0%

13

Запас финансовой прочности, тыс. руб.

301 615

319 659

18 043

106,0%

14

Прибыль,   тыс.руб.

105 197

111 490

6 293

106,0%

15

Уровень рентабельности  производства, %

41,1%

41,7%

0,5%

х

16

Операционный рычаг

1,20

1,19

0

99,1%

 

Увеличение объёмов реализации на 5% предполагает привлечение потенциальных клиентов, активную рекламу, изучение спроса и предпочтений клиентов, а также мероприятия, направленные на формирование спроса со стороны потребителей.

 

Рисунок 3.5.    Динамика финансовых результатов при увеличении объемов продаж

 

Внедрение активной рекламной компании, информирующей о ценах на продукцию позволит увеличить реализацию кА кминимум на 5%. Увеличение объемов реализации способствует снижению доли постоянных расходов в общих расходах предприятия, способствует росту выручки от реализации и соответственно росту прибыли.

При увеличении объемов реализации на 5% валовые затраты вырастут на 4,6%, прибыль увеличится на 6%, а уровень безубыточности не изменится. Увеличение объемов реализации несомненно положительно отразится на финансовых результатах деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс».

Сравнение показателей финансовых результатов при различных направлениях развития ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» приведены на рисунке 3.6.

Если сравнить экономический эффект от реализации того или иного направления развития деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», то получится что наибольший эффект  в плане роста прибыли (17%) дает  увеличение цены реализации на 5%. При этом рентабельность деятельности возрастает с 41,1% до 48,2%.

 

Рисунок 3.6. Сравнение показателей финансовых результатов при различных направлениях развития ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»

 

При снижении переменных издержек на 5 % прибыль возрастает на 11%, а рентабельности увеличивается до 47,9%.

При снижении постоянных затрат на 5% прибыль возрастает на 1%, а рентабельность увеличивается до 41,7% на 0,6%.

При увеличении объема продаж прибыль растет на 6%, а рентабельности увеличивается на 0,6%, также до 41,7%.

Поэтому наиболее привлекательной стратегией дальнейшего развития является увеличение цены реализации и снижение переменных расходов. Однако данная стратегия должна сопровождаться повышением уровня сервиса, обслуживания и качества предлагаемой продукции и услуг, а также  разумной экономией и эффективной работой с поставщиками сырья и материалов. Также нельзя забывать, что разумная экономия, направленная на снижение затрат предприятия, и мероприятия направленные на увеличение объемов продаж будут способствовать повышению эффективности деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» и улучшению его финансовых результатов.

Таким образом, основными рекомендациями в данном  случае является реализация стратегии, направленной на снижение издержек, увеличение цены реализации до уровня конкурентов и расширение рынков сбыта продукта ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс», а также снижение постоянных издержек, напрямую не связанных с производством. 

Реализация предложенных мероприятий позволит ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» улучшить показатели финансовых результатов в 2010 году.


Заключение

 

Финансовый результат – это прирост или уменьшение капитала предприятия, образовавшийся в ходе ее предпринимательской и иной деятельности за период. Финансовый результат определяется разницей между доходами и расходами. Общая масса получаемой прибыли зависит, с одной стороны, от объема продаж и уровня цен, устанавливаемых на продукцию, а с другой  - от того, насколько уровень издержек производства соответствует общественно-необходимым затратам.

Главным показателем финансовых результатов является показатель прибыли. Прибыль - это объемный абсолютный результирующий по­ка­затель деятель­ности предприятия. В рыночной экономике прибыль занимает центральное место, выражая разносторонние экономические связи в воспроизводственном процессе и выступая в качестве цели предпринимательской деятельности. Стремление к увеличению прибыли превращает ее в главную движущую силу и основной источник экономического и социального развития не только отдельных предприятий, но и страны в целом.

Прибыль как экономическая категория отражает чистый доход, созданный в сфере материального производства в процессе предпринимательской деятельности.

Прибыль — особый воспроизводимый ресурс коммерческой организации многогранный показатель, характеризующий разные стороны бизнеса: его конечный финансовый результат, эффект хозяйственной деятельности коммерческой организации чистый  доход  предпринимателя  на  вложенный  капитал,  вознаграждение предпринимательской деятельности.

Поддержание  необходимого уровня  прибыльности — объективная  закономерность   нормального  функционирования   предприятия.   Систематический   недостаток объема прибыли и ее неудовлетворительная динамика свидетельствуют о неэффективности  и рискованности бизнеса,  служат  основной предпосылкой  предстоя банкротства.

Критериями классификации прибыли являются: порядок формирования, характер использования, источники формирования, сфера деятельности, характер лучения.

Соответственно различают валовую прибыль, прибыль от продаж, прибыв налогообложения, чистую прибыль.

 

Для выявления финансового результата необходимо сопоставить выручку с затратами на производство и реализацию, которые принимают форму себестоимости продукции. Когда выручка превышает себестоимость, финансовый результат свидетельствует о получении прибыли.

Прежде всего в получении максимальной прибыли заинтересованы сами предприятия: она гарантирует предпринимателям доход на вложенные капиталы и одновременно с этим является источником финансирования затрат, связанных с развитием производства и социальной сферы.

Объектом исследования в дипломной работе послужило предприятие ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» - основным видом деятельности которого является производство и реализация систем пожарной сигнализации

Проведенный анализ показал, что предприятие достаточно успешно развивается и работает на протяжении последних трех лет. Предприятие получает прибыль и рентабельно. Растут объемы реализации и выручка. Но в отчетном период наблюдается снижение рентабельности, вызванное значительным ростом затрат.

В целом же анализ финансовых результатов показал, что выручка предприятия постоянно растет. К сожалению темпы роста выручки не превышают темпов роста затрат и это отражается отрицательно на главном показателе эффективности деятельности предприятия – прибыли и рентабельности.

Анализ финансовой устойчивости показал, что предприятие использует в своей деятельности в основном собственный капитал и достаточно финансово устойчиво. На предприятии следят за качеством продукции, продукция предприятия достаточно уникальна и высокотехнологична.

Основной проблемой на предприятии является рост затрат и снижение рентабельности. В этой связи в работе мы проанализировали возможные пути роста и развития предприятия. Основными источниками  резервов увеличения суммы прибыли и улучшения финансовых результатов являются:

-увеличение объёма продаж; -увеличение уровня цен; -снижение себестоимости продукции;

При выборе одной из стратегий развития компании возможно применение следующих мероприятий:

  • Увеличение объема реализации возможно за счет выхода на новые рынки сбыта, улучшения технологии, мероприятий по формированию спроса и стимулирование сбыта продукции компании. Усиление рекламной компании.
  • Увеличение цены реализации продукции компании возможно за счет увеличения ассортимента предлагаемой к продаже продукции, повышение уровня сервиса и дополнительных услуг, предоставляемых компаний.
  • Снижение себестоимости возможно как за счет снижения переменных, так и постоянных затрат. Снижение переменных издержек возможно за счет рационального ведения хозяйственной деятельности компании, использования продукции новых поставщиков, использование ресурсосберегающих технологий, оптимизации затрат. Снижение постоянных издержек возможно за счет экономии расходов не связанных с основной деятельностью.

Поскольку у анализируемого предприятия продаваемая продукция достаточно высокого качества, а ранок сбыта данного вида продукции растет, то предприятие может применять различные мероприятии по улучшению финансовых результатов деятельности.

Расчет экономической эффективности предлагаемых стратегий показал, что наибольший эффект предприятию принесет увеличение цены реализации продукции. Принятие решения об увеличении цены реализации основывается на анализе цен на аналогичную продукцию у основных предприятий-конкурентов. Анализ показал, что по соотношению цена/качество в ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» этот показатель опережает подобные показатели конкурентов на 20-30%%. В этой связи мы просчитали экономический эффект при минимальном изменении цены в 5% и получили, что в этом случае прибыль предприятия увеличится на 17%, а рентабельность основной деятельности  повыситься  до 48,2 %.

Но наши рекомендации заключаются в комплексном подходе, который предполагает и работу в направлении снижения затрат предприятия, и расширение рынков сбыта и увеличение объемов реализации продукции. Все предложенные рекомендации будут способствовать повышению эффективности деятельности ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс» и улучшению его финансовых результатов.

 

Список литературы

 

  1. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов / П.П. Табурчак, А.Е. Викуленко А.Е., Л.А. Овчиникова и др.; Под ред. П.П. Табурчака.-Ростов н/Д: Феникс, 2007. – 352 с.
  2. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности /Русак Н. А., Стражев В. И., Мигук О.Ф. и др.; Под общ. ред. В. И. Стражева. – 4-е изд., испр. и доп. – М.: Высш. шк.., 2003. – 398 с.
  3. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. Савицкая Г.В. – 4-е изд., перераб. И доп. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 512 с.
  4. Арсенова Е.В. Справочное пособие в схемах по «Экономике организаций (предприятий)», Финансы и статистика, 2009 г. – 176 с.
  5. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. – 2-е изд., доп.-М.: Финансы и статистика – 2006. –208с.
  6. Батурина И., Непринцева Е. Производство и предложение. Издержки и прибыль. //Российский экономический журнал, №3, 2003, с.119-130.
  7. Белобжецкий И.А., доктор экономических наук, профессор. Прибыль предприятия. //Финансы, №3, 2003, с. 40.
  8. Белолипецский В.Г. Финансы фирмы: Курс лекций / Под ред. И.П. Мерзлякова. - М.: ИНФРА-М, 1998. стр. 94
  9. Бендиков М.А., Джамай Е.В. Совершенствование диагностики финансового состояния промышленного предприятия // Менеджмент в России и за рубежом. – 2007. - № 5. – с.80.
  10. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. Ника-Центр. 2007.
  11. Герасимова Е.И. Анализ и диагностика производстенной деятельности предприятий. 4-е изд., КНОРУС, 2007 г. – 256 с.
  12. Глазов М.М. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Учебник. «Андреевский ИД», 2009 г.–448 с.
  13. Друри К. Введение в управленческий и производственный учет. М.: - Аудит, ЮНИТИ, 2008.
  14. Еленева Ю.В. Экономика и управление предприятием: Учебник, Высшая школа, 2008 г. – 624 с.
  15. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – 4-е издание, перраб. и доп. – М.: Издательство “Бухгалтерский учёт”, 2008. –528с.
  16. Зайцев, Н.Л. Экономика промышленного предприятия: Учебник/ Н.Л. Зайцев. – 3е изд., перераб. и доп. – М.: Инфра-М, 2007.- 358с.
  17. Зайцев, Н.Л. Экономика, организация и управление предприятием: Учеб. пособие. – М.: Инфра-М, 2007. – 491с.
  18. Ионова А.Ф. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. «Бухгалтерский учет», 2008 г. – 312 с.
  19. Караванова Б.П. Мониторинг финансового состояния организации: Учебно-методическое пособие, Финансы и статистика, 2007 г, - 48с.
  20. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. – М.: Финансы и статистика, 2003. – 560с.
  21. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: ТК Велби, Из-во Проспект, 2009. – 424 с.
  22. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: Учебное пособие – М.: Издательство: Финпресс, 2006 - 400 с.
  23. Крылов Э.И., Власова В.М. Анализ финансовых результатов, рентабельности и себестоимости продукции. Финансы и статистика, 2009 г. – 720 с.
  24. Любушин, Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов / Под ред. Н.П. Любушина, В.Б.Лещева В.Б., В.Г. Дьякова. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. – 471 с.
  25. Парушина Н.В. Анализ финансовых результатов по данным бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. – 2004. - № 5. – с.51.
  26. Практикум по экономики орагизации (предприятия) – 2-е изд., доп. Под ред. Тальминой П.В., финансы и статистика, 2009 г., - 480 с.
  27. Протасов В.А. Анализ деятельности предприятия (фирмы): производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг, Финансы и статистика, 2008 г., - 522 с.
  28. Сафронов Н. Экономика организации (предприятия) Экономистъ, 2008 г. – 618 с.
  29. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ: Учебное пособие. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.-479с.
  30. Финансовый менеджмент: Теория и практика: Учебник / Под. ред. Е.С.Стояновой. – 5-е изд, перераб. и доп. – М.:Изд-во «Перспектива», 2005. – 656 с.
  31. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. «Методика финансового анализа», Москва, «ИНФРА-М», 2006 - 176с.
  32. Экономика предприятия (фирмы): Учебник / Под ред. проф. О.И.Волкова и доц. О. В. Девяткина. — 3-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2003. — 601 с.

[1] Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. «Методика финансового анализа», Москва, «ИНФРА-М», 2006 - 176с.

 

[2] Финансовый менеджмент: Теория и практика: Учебник / Под. ред. Е.С.Стояновой. – 5-е изд, перераб. и доп. – М.:Изд-во «Перспектива», 2005. – 656 с.

 

[3] Сафронов Н. Экономика организации (предприятия) Экономистъ, 2008 г. – 618 с.

 

[4] Протасов В.А. Анализ деятельности предприятия (фирмы): производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг, Финансы и статистика, 2008 г., - 522 с.

 

[5] Друри К. Введение в управленческий и производственный учет. М.: - Аудит, ЮНИТИ, 2008.

 

[6] Парушина Н.В. Анализ финансовых результатов по данным бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. – 2004. - № 5. – с.51.

 

[7] Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры.- М.: Финансы и Статистика, 2003. стр. 62-76

 

[8] Белолипецский В.Г. Финансы фирмы: Курс лекций / Под ред. И.П. Мерзлякова. - М.: ИНФРА-М, 1998. стр. 94

[9] Ионова А.Ф., Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: учеб. – М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2008. – 324 с.

[10] Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. – 2-е изд., доп.-М.: Финансы и статистика – 2006. –208с.

 

[11] Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: ТК Велби, Из-во Проспект, 2009. – 424 с.

 

[12] Ионова А.Ф., Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: учеб. – М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2008. – 324 с.

Теги: Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»  Диплом  АХД, экономика предприятий, финансы предприятий
Просмотров: 2071
Найти в Wikkipedia статьи с фразой: Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере ООО «Систем Сенсор Фаир Детекторс»
Назад